Odjeljak III. Učinkovitost proizvodnih, ekonomskih i investicijskih odluka. Tema. Analiza financijskog stanja poduzeća Ekonomsko značenje dobiti koeficijenta materijalne konsolidacije
Mjerni podaci profitabilnosti koriste se za procjenu trenutne profitabilnosti poduzeća. To je relativna mjera učinkovitosti (učinak / trošak).
Postoje sljedeći pokazatelji profitabilnosti:
Navedeni popis može se nadopuniti na zahtjev pojedinih sudionika u projektu ili financijskih struktura, kao i u vezi s uvođenjem novih ili promjena postojećih kriterija za pokretanje postupka stečaja poduzeća od strane državnih tijela.
Preporučljivo je analizirati vrijednosti odgovarajućih pokazatelja u dinamici i usporediti s pokazateljima sličnih poduzeća. Svaki sudionik projekta, kao i zajmodavci i zakupodavci, mogu imati vlastitu predodžbu o graničnim vrijednostima ovih pokazatelja, što ukazuje na nepovoljan financijski položaj tvrtke. Međutim, u svakom slučaju, ove granične vrijednosti bitno ovise o proizvodnoj tehnologiji i strukturi cijena proizvedenih proizvoda i utrošenih resursa. Stoga nije uvijek uputno koristiti ideje o maksimalnim razinama financijskih pokazatelja razvijenih u trenutku izračuna za procjenu financijskog stanja poduzeća tijekom dugog razdoblja provedbe investicijskog projekta.
Odredite čimbenike koji utječu na profitabilnost
obrt imovine
Rp * - obrt imovine *
- S povećanjem prometa imovine, povrat prodaje i povrat imovine raste.
- Sve vrste ROI izražene su kroz ROI
1919. stručnjaci za DuPont predložili su shemu faktorske analize. U Du Pontovom faktorskom modelu prvi je put povezano nekoliko pokazatelja koji su predstavljeni u obliku trokutaste strukture, na čijem je vrhu omjer povrata na kapital (ROA) kao glavni pokazatelj koji karakterizira učinkovitost uloženih sredstava u aktivnosti tvrtke, a u osnovi dva pokazatelja čimbenika - profitabilnost NPM prodaje i učinkovitost resursa TAT.
Kasnije je ovaj model proširen u modificirani faktorski model, predstavljen u obliku strukture stabla, na čijem je vrhu pokazatelj povrata na kapital (ROE), a na dnu - znakovi koji karakteriziraju čimbenike proizvodnih i financijskih aktivnosti poduzeća. Glavna razlika između ovih modela je frakcijska raspodjela čimbenika i promjena prioriteta u odnosu na učinkoviti pokazatelj. Prilično učinkovit način procjene je upotreba rigidno determinističkih faktorskih modela; jedna od varijanti takve analize upravo se izvodi pomoću modificiranog faktorskog modela. DuPontov faktorni model koristi se za faktorsku analizu povrata na kapital, on uspostavlja vezu između povrata na kapital i glavnih financijskih pokazatelja poduzeća: povrata od prodaje, prometa imovine i financijske poluge. Izmijenjeni DuPontov model je: ROE \u003d neto prihod / prihod * prihod / imovina * imovina / kapital.
Za svaki konkretni slučaj model vam omogućuje određivanje čimbenika koji imaju najveći utjecaj na povrat kapitala. Iz predstavljenog modela može se vidjeti da povrat na kapital ovisi o tri čimbenika: povratu prodaje, prometu imovine i strukturi predujma kapitala. Značaj odabranih čimbenika objašnjava se činjenicom da oni u određenom smislu generaliziraju sve aspekte financijske i ekonomske aktivnosti poduzeća, njegovu statiku i dinamiku.
Modificirani faktorski model jasno pokazuje da su povrat na kapital poduzeća i njegova financijska stabilnost obrnuto povezani. Povećanjem vlastitog kapitala njegova profitabilnost opada, ali financijska stabilnost i solventnost poduzeća u cjelini rastu.
Tekuća imovina naj pokretniji je dio kapitala o čijem stanju u velikoj mjeri ovisi financijsko stanje poduzeća u cjelini.
Klasifikacija kratkotrajne imovine
| Znakovi klasifikacije kratkotrajne imovine | Klasifikacijske skupine | Naziv određenih vrsta kratkotrajne imovine ili odgovarajućih odjeljaka i stavki bilance |
|---|---|---|
| Ovisno o funkcionalnoj ulozi u procesu proizvodnje | a) obrtni fondovi | sirovine, materijali, gorivo, nedovršena proizvodnja, poluproizvodi vlastite proizvodnje, unaprijed plaćeni troškovi |
| b) cirkulacijski fondovi | gotovi proizvodi, otpremljena roba, gotovina na računima i na blagajni, sredstva u nagodbama s drugim poduzećima i organizacijama | |
| Ovisno o izvorima formiranja obrtnih sredstava | a) vlastiti obrtni kapital | razlika između ukupnog odjeljka III bilance "Kapital i rezerve" i odjeljka I bilance "Dugotrajna imovina" |
| b) posuđena sredstva | bankovni zajmovi, dugovanja | |
| Ovisno o likvidnosti (brzina konverzije u gotovinu) | a) apsolutno likvidna sredstva | |
| b) brzo ostvarivi obrtni kapital | normalna potraživanja | |
| c) usporeni obrtni kapital | zaliha umanjena za unaprijed plaćene troškove | |
| Ovisno o riziku kapitalnih ulaganja | a) kapital s minimalnim rizikom ulaganja | gotovina, kratkoročna financijska ulaganja |
| b) kapital s malim rizikom ulaganja | potraživanja, isključujući sumnjive, zalihe proizvodnje minus zastarjele, gotova roba minus nepotražena | |
| c) kapital s prosječnim rizikom ulaganja | zalihe nedovršene proizvodnje, male vrijednosti i potrošni predmeti | |
| d) kapital s visokim rizikom ulaganja | odgođeni troškovi, sumnjiva potraživanja, zastarjele proizvodne zalihe, proizvodi koji nisu potražnje |
Stabilnost strukture kratkotrajne imovine svjedoči o stabilnom, dobro uspostavljenom procesu proizvodnje i prodaje proizvoda, a obrnuto, značajne strukturne promjene znak su nestabilnog poslovanja poduzeća.
Dajmo primjer procjene sastava i strukture kratkotrajne imovine u dinamici za izvještajno razdoblje na primjeru konvencionalnog poduzeća.
Primjer procjene sastava i strukture kratkotrajne imovine
| Pokazatelji | Apsolutne vrijednosti, tisuće rubalja | Specifična težina,% | Dinamika | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| za početak godine | na kraju godine | za početak godine | na kraju godine | u apsolutnom iznosu | u određenim težinama | u% za promjenu ukupne imovine | |
| Dionice | 112470 | 134445 | 80,30% | 84,00% | 21975 | 3,60% | 109,30% |
| PDV na kupljenu imovinu | 2445 | 3542 | 1,70% | 2,20% | 1097 | 0,50% | 5,50% |
| Potraživanja, plaćanja za koja se očekuju za više od 12 mjeseci. | 0 | 0 | 0,00% | 0,00% | 0 | 0,00% | 0,00% |
| Potraživanja, plaćanja za koja se očekuju u roku od 12 mjeseci. | 24973 | 21631 | 17,80% | 13,50% | -3342 | -4,30% | -16,60% |
| Kratkoročna financijska ulaganja | 0 | 0 | 0,00% | 0,00% | 0 | 0,00% | 0,00% |
| Unovčiti | 145 | 528 | 0,10% | 0,30% | 383 | 0,20% | 1,90% |
| Ostala trenutna imovina | 0 | 0 | 0,00% | 0,00% | 0 | 0,00% | 0,00% |
| Ukupna kratkotrajna imovina | 140033 | 160146 | 100,00% | 100,00% | 20113 | 0,00% | 100,00% |
Elementi cirkulirajuće imovine kontinuirano se premještaju iz sfere proizvodnje u sferu cirkulacije i opet se vraćaju u proizvodnju. Dio obrtnih sredstava neprestano je u sferi proizvodnje (zalihe, nedovršena proizvodnja, gotova roba na zalihama itd.), A drugi dio u sferi cirkulacije (otpremljeni proizvodi, potraživanja, vrijednosni papiri, gotovina itd.) ). Stoga se sastav i veličina cirkulirajuće imovine organizacije određuju ne samo potrebama proizvodnje, već i potrebama cirkulacije.
Potreba za obrtnim kapitalom za sferu proizvodnje i sferu cirkulacije nije ista za različite vrste gospodarske djelatnosti, pa čak i za različite organizacije iste industrije. Ta se potreba određuje materijalnim sadržajem i stopom obrta obrtnih sredstava, opsegom proizvodnje, tehnologijom i organizacijom proizvodnje, postupkom prodaje proizvoda i nabavom sirovina i materijala i ostalim čimbenicima.
Metode za utvrđivanje potrebe za obrtnim kapitalom
Za izračunavanje financijskih i operativnih potreba (FEP) u obrtnom kapitalu koriste se sljedeće metode: analitičko, izravno brojanje, koeficijent.
Analitička (eksperimentalno-statistička) metoda leži u činjenici da se FEP izračunavaju tijekom određenog broja godina (3-5 godina) i prosječno izračunavaju. Izračuni se temelje na odnosu:
FEP \u003d 3 + dB - Kp
gdje su, 3 - dionice i ostala kratkotrajna imovina iz odjeljka II. bilansne imovine; DB - potraživanja; Kp - kratkoročne obveze (rezultati odjeljka V bilance).
Metoda izravnog brojanja je da se pomoću standarda izračuna potreba za svakim elementom obrtnog kapitala:
- proizvodne rezerve;
- očekivani rad u tijeku;
- očekivana stanja gotovih proizvoda na skladištu;
- očekivana potraživanja;
- potrebna sredstva i vrijednosne papire.
Koeficijentna metoda sastoji se u tome što se prvo proračuni provode metodom izravnog brojanja, a zatim se prilagođavaju u skladu s očekivanom dinamikom rasta obujma proizvodnje. Ovisno o osobitostima formiranja, obrtni se kapital dijeli na standardizirani i nestandardizirani. Standardizirani obrtni kapital uključuje u pravilu sav obrtni kapital, kao i onaj dio cirkulacijskih sredstava, koji je u obliku salda neprodanih gotovih proizvoda u skladištu organizacije. Normalizirani obrtni kapital odražava se u financijskim planovima organizacije. Svi ostali elementi cirkulacijskih sredstava pripadaju nestandardiziranoj cirkulacijskoj imovini, tj. proizvodi poslani potrošačima, ali još nisu plaćeni, i sve vrste sredstava i plaćanja.
Ubrzanje prometa obrtnog kapitala i potraživanja pomaže u smanjenju potrebe za obrtnim kapitalom (apsolutno oslobađanje), povećanju količina proizvodnje (relativno oslobađanje), povećanju dobiti, što stvara uvjete za poboljšanje ukupnog financijskog i ekonomskog stanja poduzeća. Za procjenu učinkovitosti korištenja obrtnog kapitala primjenjuju se sljedeći pokazatelji:
1. Omjer obrta obrtnog kapitala (Cob), prikazujući broj okretaja izvršenih obrtnim kapitalom za izvještajno razdoblje, formula izračuna je sljedeća:
Klip \u003d Vr / Oss
gdje je Vr - prihod od prodaje umanjen za porez na dodanu vrijednost i druga obavezna plaćanja; Oss - prosječni trošak obrtnog kapitala poduzeća za analizirano razdoblje (godinu).
2. Trajanje (vrijednost) prometa u danima (Dlo) je vrijeme tijekom kojeg se obrtna imovina vraća u novčanom obliku:
Dlo \u003d Oss * D / Vr
gdje je D broj dana u izvještajnom razdoblju.
Da bi se pojednostavili, u praksi izračunavanja, za izračunavanje pokazatelja prometa, uobičajeno je uzeti u obzir trajanje bilo kojeg mjeseca jednako 30 dana, bilo koje tromjesečje - 90 dana i godine - 360 dana.
Posebnost ovog pokazatelja u usporedbi s omjerom prometa je u tome što on ne ovisi o trajanju razdoblja za koje je izračunat. Na primjer, dva prometa u svakom tromjesečju godine odgovarat će osam prometa godišnje s istim trajanjem jednog prometa u danima.
3. Omjer dugotrajne imovine (Kzo), prikazuje iznos obrtnog kapitala po 1 rublji. prihod od prodaje:
Kzo \u003d Oss / Vr
Ekonomsko značenje koeficijenta utvrđivanja obrtnog kapitala je u tome što karakterizira iznos prosječnog stanja obrtnog kapitala po jednoj rubli prihoda od prodaje.
Kvantitativni izračun pokazatelja prometa imovine konvencionalnog poduzeća vrši se u tablici prema podacima Obrasca br. 1 i br. 2.
| P / p br. | Pokazatelji | Prethodno razdoblje | Izvještajno razdoblje | Dinamika |
|---|---|---|---|---|
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| 1 | Prihod (neto) od prodaje, rub. | 329 352 | 319 580 | -9772 |
| 2 | Broj dana u izvještajnom razdoblju | 360 | 360 | x |
| 3 | Jednodnevni promet od prodaje (jednodnevna prodaja), tisuća rubalja (str.01 / str.02) | 915 | 888 | -27,14 |
| 4 | Prosječni trošak radnog kapitala, tisuća rubalja | 179 460 | 150 089 | -29371 |
| 5 | Koeficijent obrta obrtnog kapitala (str.01 / str.04) | 1,84 | 2,13 | 0,29 |
| 6 | Omjer dugotrajne imovine (str.04 / str.01) | 0,54 | 0,47 | -0,08 |
| 7 | Trajanje jednog prometa u danima (str.04 / str.03) | 196 | 169 | -27,09 |
| 8 | Iznos oslobođenog (-) ili dodatno privučenog (+) sav obrtni kapital u usporedbi s prethodnom godinom, tisuća rubalja. (str.07, skupina 5 * str.03, skupina 4) | x | x | -24046 |
Dobit poduzeća najvažniji je pokazatelj koji odražava rezultat njegovih aktivnosti i ukazuje na to koliko su racionalno i učinkovito korišteni proizvodni resursi. U širem smislu, dobit se shvaća kao pozitivna razlika između prihoda i troškova, negativna je gubitak. Ovisno o metodi izračuna, razlikuje se dobit:
- Od prodaje - pri izračunu se uz cijenu troškova uzimaju u obzir administrativni i prodajni troškovi.
- Bruto - daje procjenu rezultata u širem smislu, razlika je između ukupnog prihoda od prodaje i troškova proizvodnje.
- Prije oporezivanja - pri njegovom izračunu dodatno se uzimaju u obzir poslovni prihodi i rashodi, kao i prihodi i rashodi od aktivnosti koje nisu povezane s prodajom proizvoda.
- Neto - obračunato nakon oporezivanja, izračunato neto poreznih obveza.
Poduzeće može dobiti dobit ili gubitak na temelju rezultata poslovanja. Ovi pokazatelji podliježu analizi koja će dati razumijevanje koji su čimbenici utjecali na rezultat, u kojoj mjeri i koje mjere treba poduzeti da se situacija promijeni na bolje.
Zašto se provodi analiza dobiti
Analiza pokazatelja omogućit će rješavanje sljedećih zadataka:
- procjena usklađenosti dobivenog financijskog rezultata s planiranim pokazateljima dobiti, uzimajući u obzir količinu prodanih proizvoda;
- procjena strateških ciljeva u smislu ostvarivanja dobiti;
- utvrđivanje čimbenika i komponenata, uslijed čega je stvarni pokazatelj dobiti odstupao od planiranog;
- određivanje metoda pomoću kojih će biti moguće poboljšati pokazatelj opsega dobiti.
Analiza omogućuje menadžmentu tvrtke da odredi glavne načine daljnjeg razvoja poduzeća, da pronađe skrivene rezerve za poboljšanje financijskog rezultata. Dobiveni rezultati pomažu identificirati uska grla, prilagoditi planove, poboljšati učinkovitost korištenja resursa i aktivnosti tvrtke u cjelini.
Izvori informacija za procjenu dobiti
Za provođenje sveobuhvatne analize pokazatelja, uprava tvrtke koristi se podacima iz:
- računovodstveni izvještaji;
- registar računovodstva dobiti;
- financijski plan.
Kako povećati dobit
Povećavanje dobiti može se postići povećanjem prihoda ili smanjenjem troškova za poduzeće. Prihod od prodaje može se povećati povećanjem količine prodaje ili vrijednosti proizvoda. Povećanje vrijednosti može imati suprotan učinak - pad prodaje. Stoga se ova metoda koristi rjeđe, obično u vrijeme porasta inflacije. Prije podizanja vrijednosti potrebno je proučiti tržište, ponudu konkurenata i očekivanja potrošača. Postoje ne-cjenovne metode za poticanje rasta dobiti. To uključuje uravnoteženu marketinšku politiku, proširivanje (ažuriranje) asortimana, poboljšanje kvalitete robe itd. Smanjenje troškova može se postići učinkovitom uporabom resursa. Danas se za to aktivno koriste inovativne tehnologije koje omogućuju učinkovitiju upotrebu goriva i sirovina, radnih resursa i smanjuju troškove amortizacije. Također možete smanjiti troškove kompetentnom logistikom, korištenjem optimizacije osoblja (outsourcingom) i upotrebom modernih metoda upravljanja troškovima. Potrebno je procijeniti dobit, jer to omogućuje prepoznavanje odstupanja od planiranih pokazatelja i pravodobno reagiranje na vanjske izazove. Na temelju analize, uprava tvrtke može razviti niz mjera koje mogu kvalitativno poboljšati financijski rezultat.
PROIZVODNE I GOSPODARSKE DJELATNOSTI PODUZEĆA
Učinkovitost se sastoji u povećanju učinka na svaku jedinicu troškova (resursa) povezanu s postizanjem ovog učinka.
Učinak je koristan rezultat dobiven u proizvodnji. Izraženo u apsolutnoj vrijednosti.
Postoje dvije metode za izračunavanje učinkovitosti:
1) izravno:
E \u003d P / Z, gdje je (7.1)
R - koristan rezultat;
Z - troškovi (resursi).
2) obrnuto:
T \u003d Z / P \u003d 1 / E, gdje je (7.2)
T 
- razdoblje povrata, (godina, mjesec).
Ekonomska učinkovitost karakterizira visoku učinkovitost proizvodnih (općenito ekonomskih) odnosa. Podijeljeno na ukupnu (apsolutnu) i usporednu učinkovitost.
Ukupna učinkovitost karakterizira vrijednost ekonomskog učinka u odnosu na ukupne troškove (resurse). Ukupni troškovi uključuju troškove živog rada i troškove minulog rada materijaliziranog u proizvodnim sredstvima. Troškovi povezani s proizvodnjom dijele se na tekuće (troškovne) i neponovljive (stvarna ulaganja, kapitalna ulaganja).
Za utvrđivanje apsolutna učinkovitost za određene vrste troškova koriste se sljedeće skupine pokazatelja:
1. Učinkovitost upotrebe ljudskog rada, karakterizirana pokazateljima kao što su output (produktivnost pojedinačnog rada) i intenzitet rada (vidi poglavlje 3, formule 3.4, 3.5, 3.6).
2. Učinkovitost upotrebe sredstava za rad, koju karakteriziraju pokazatelji kao što su produktivnost kapitala, kapitalni intenzitet (vidi poglavlje 1, formule 1.8, 1.9).
3. Učinkovitost korištenja predmeta rada, karakterizirana takvim pokazateljima kao što su omjer obrta obrtnog kapitala, koeficijent fiksiranja obrtnog kapitala, trajanje jednog prometa obrtnog kapitala (vidi poglavlje 2, formule 2.6, 2.7, 2.8).
4. Učinkovitost korištenja proizvodnih sredstava (imovine) (ukupnost resursa materijaliziranog rada):
Profitabilnost proizvodnih sredstava (imovine) ( R a) omjer je dobiti prije oporezivanja (P b) ili neto dobiti (P \u200b\u200bh) u zbroju prosječnog godišnjeg troška dugotrajne imovine, nematerijalne imovine (OFavg.) i prosječnog godišnjeg troška obrtnog kapitala (OSavg.), odnosno prosječne vrijednosti bilančna imovina (A). Prikazuje iznos dobiti za svaku rublju uloženu u imovinu poduzeća:
Ra \u003d P b / (OFav.y. + O.s.y.) * 100% (7.3)
ili Ra \u003d P h / (OFav.y. + O.s.y.) * 100% (7.4)
Povrat proizvodnih sredstava određuje se formulom:
F D 
\u003d (Q 
- P 
) / (OD 
+ C 
), gdje je (7,5)
P 
- količina proizvoda;
P 
- obujam proizvodnje;
IZ 
- trošak osnovnih sredstava, rubalja;
IZ 
- trošak obrtnog kapitala, str.
5. Učinkovitost tekućih troškova karakteriziraju sljedeći pokazatelji:
Potrošnja materijala:
M \u003d M / Q 
, gdje (7.6)
M - materijalni troškovi, str.
Profitabilnost proizvoda ( R pr) je omjer dobiti od prodaje (P p) prema ukupnim (ukupnim) troškovima proizvodnje i prodaje proizvoda, radova, usluga (Z), uključujući troškove prodanih proizvoda, radova, usluga (C p), komercijalnih (Z do) i administrativni troškovi (Z y), određeni su Z \u003d C n + Z do + Z y. Ovaj omjer pokazuje koliki je dobitak na svaku rublju troškova:
R itd \u003d P p / Z * 100% (7,7)
Vrijednost (Z) preuzeta je iz Izvještaja o dobiti i gubitku.
Usporedna učinkovitostkoristi se u usporedbi mogućnosti za proizvodna, ekonomska, organizacijska, tehnička i druga ekonomska rješenja, uklj. kapitalni projekti, izumi, prijedlozi za racionalizaciju, nova tehnologija i druge mjere s ciljem odabira najučinkovitije opcije:
1. Navedeni troškovi određuju se formulom:
Z 
\u003d E * K 
+ S, gdje (7,8)
E je koeficijent usporedne ekonomske učinkovitosti;
DO 
- kapitalni troškovi, ruble;
C - tekući troškovi, str.
Ekonomski učinak (E 
) procjenjuje se usporedbom vrijednosti pokazatelja smanjenih troškova (Z 
), omjer učinkovitosti (E) i razdoblje povrata kapitalnih ulaganja (T 
) za osnovne i predviđene mogućnosti. Istodobno, u slučaju kratkoročne procjene ekonomske učinkovitosti (u roku od godine dana) koriste se metode statističkog izračuna:
E 
\u003d Z 
- Z 
(7.9)
E 
\u003d (C-C 
) / (K 
- K)< Е
(7.10)
T 
\u003d (K- K 
) / (OD 
- OD)< Т
(7.11)
gdje su 1, 2 - mogućnosti;
E 
, E 
- stvarni, standardni koeficijent usporedne ekonomske učinkovitosti;
T 
, T 
- stvarno, standardno razdoblje povrata;
S - tekući troškovi.
1. Ako je E 
\u003e E 
ili T 
< Т
, tada je učinkovitija kapitalno intenzivnija opcija (tj. kod velikih kapitalnih ulaganja).
2. Ako je E 
\u003d E 
ili T 
\u003d T 
(podaci se mogu smatrati jednakima s pogreškom od 5%), tada su mogućnosti jednako ekonomične.
3. Ako je E 
< Е
ili T 
\u003e T 
, tada je učinkovita opcija s manje kapitalnih ulaganja (tj. manje kapitalno intenzivnim).
Za procjenu ekonomske učinkovitosti investicijskih projekata koriste se dinamičke metode procjene ekonomske učinkovitosti, temeljene na diskontiranju vrijednosti pokazatelja ekonomskog učinka (vidi poglavlje 8).
Generalizirajući pokazatelji ekonomske učinkovitosti:
1. Povrat na kapital (R c) je omjer dobiti prije oporezivanja (P b) ili neto dobiti (P \u200b\u200bh) i prosječnog dioničkog kapitala (K c). Prikazuje iznos dobiti koji se može pripisati svakoj rubli kapitala:
R c \u003d P b / K c * 100% (7,12)
ili R c \u003d P h / K s * 100% (7.13) Vrijednost K s uzima se jednaka zbroju odjeljka III bilance.
2. Povrat trajnog kapitala (ulaganja) (R k) omjer je dobiti prije oporezivanja (P b) s prosječnim iznosom glavnice (K c) i dugoročnih obveza (zajmovi, zajmovi i ostale obveze) (K e). Prikazuje iznos dobiti koji se može pripisati svakoj rubli uloženog kapitala dulje vrijeme:
R do \u003d P b / (K s + K d) * 100% (7,14)
Vrijednost K d uzima se jednaka zbroju odjeljka IU bilance.
3. Omjer povrata prodaje (prometa) (R n) omjer je dobiti od prodaje (P n) ili neto dobiti (P \u200b\u200bh) na prihod (neto) od prodaje proizvoda, radova, usluga (bez PDV-a, trošarina i sličnih obveznih plaćanja) (B). Prikazuje koliko dobiti pada na svaku rublju prodanih proizvoda, radova, usluga:
R p \u003d P p / V * 100% (7,15)
ili R p \u003d P h / V * 100% (7,16)
Primjer 7.1.Odredite sve vrste rentabilnosti.
U izvještajnoj godini poduzeće je prodalo 2.300 jedinica proizvoda, jedinična cijena je bila ced. \u003d 1,5 tisuća rubalja, jedinični trošak bio je C 
\u003d 1,1 tr.
Za stjecanje dijela dugotrajne imovine privučen je dugoročni zajam u iznosu od K d \u003d 1.500 tisuća rubalja, obrtni kapital formiran je na teret vlastitog kapitala, čiji je iznos K s \u003d 3.500 tisuća rubalja, prosječni godišnji trošak dugotrajne imovine bio je OF. . \u003d 2.500 tr., Prosječni godišnji trošak obrambene imovine bio je OSav.yy. \u003d 2 600 tr.
Prema rezultatima aktivnosti za izvještajno razdoblje, tvrtka je ostvarila dobit od prodaje u iznosu od P n \u003d 890 tisuća rubalja, a dobit prije oporezivanja bila je P b \u003d 810 tisuća rubalja.
1. Određivanje povrata imovine (Ra) prema formuli 7.3:
R a = P b / (OFav.y. + O.s.y.) * 100% \u003d 810 / (2.500 + 2.600) \u003d 15,88%.
2. Određivanje povrata na kapital (R c) prema formuli 7.12:
R c \u003d P b / c * 100% = 810 / 3 500 * 100% = 23,14%.
3. Određivanje varijabilnog kapitala (R k) prema formuli 7.14:
R k \u003d P b / (K s + K d) * 100% \u003d 810/3 500 + 1.500 \u003d 16,2%.
4. Određivanje rentabilnosti prodaje (prometa) (R p) prema formuli 7.15:
B \u003d Tsed. * Qsales \u003d 1,5 * 2 300 \u003d 3 450 tr.
R str \u003d P p / V * 100% \u003d 890/3 450 \u003d 25,79%.
5. Određivanje rentabilnosti proizvoda (R pr) prema formuli 7.17:
Z \u003d C 
* Qsales \u003d 1,1 * 2.300 \u003d 2.530 tr.
R pr \u003d P p / Z * 100% \u003d 890/2530 \u003d 35,18%.
Primjer 7.2.Utvrditi ekonomsku učinkovitost korištenja sredstava i predmeta rada, ako je poduzeće za proizvodnju Q \u003d 7000 tr. proizvodi zahtijevaju OS \u003d 2350 tr. obrtni kapital, dok je prosječna godišnja vrijednost osnovnih sredstava približno 1,730 tisuća rubalja, poduzeće je za godinu prodalo proizvode u iznosu od RP \u003d 6,900 tisuća rubalja.
1. Određivanje ekonomske učinkovitosti upotrebe radnih instrumenata:
1.1. Određivanje kapitalne produktivnosti osnovnih sredstava prema formuli 1.8:
Fo \u003d Q / Ssr.y. \u003d 7.000 / 1.730 \u003d 4,05 tr.
1.2. Određivanje kapitalnog intenziteta osnovnih sredstava prema formuli 1.9:
Fe \u003d Sr.g. / Q \u003d 1.730 / 7.000 \u003d 0,25 tr.
2. Određivanje ekonomske učinkovitosti korištenja predmeta rada:
2.1. Određivanje koeficijenta obrta obrtnih sredstava prema formuli 2.6:
kob \u003d RP / OS \u003d 6 900/2 350 \u003d 2,94.
2.2. Određivanje koeficijenta popravljanja kratkotrajne imovine prema formuli 2.8:
kz \u003d OC / RP \u003d 2350/6 900 \u003d 0,34.
2.3. Određivanje trajanja jednog prometa obrtnih sredstava prema formuli 2.7:
Vanjski \u003d T / kob \u003d 360 / 2,94 \u003d 123 dana.
Zaključak: poduzeću trebaju 123 dana da izvrši jedan obrt obrtnog kapitala (poduzeće ostvari tri obrta obrtnog kapitala godišnje), dok jedna rublja prihoda od prodaje iznosi 34 kopejke obrtnog kapitala, produktivnost kapitala je 4,05 rubalja. za svaku rublju prosječnog troška osnovnih sredstava.
Primjer 7.3. Utvrdite ekonomsku učinkovitost koju je poduzeće postiglo kada se broj radnika smanji za 12 ljudi, a opseg bruto proizvodnje poveća za 5%, ako je obujam bruto proizvodnje 739 tisuća rubalja, a broj radnika 126 ljudi.
1. Određivanje proizvodnje prije promjena navedenih u iskazu problema prema formuli 3.4:
B \u003d VP (TP) / NPP \u003d 739/126 \u003d 5,87 tr.
2. Utvrđivanje proizvodnje nakon promjena naznačenih u zadatku:
B "\u003d 739 * 1,05 / (126 - 10) \u003d 775,95 / 116 \u003d 6,69 tr.
3. Određivanje ekonomske učinkovitosti iz povećanja proizvodnje za 5% i smanjenja broja radnika za 10 ljudi:
E \u003d (B "- B) / B * 100% \u003d (6,69 - 5,87) / 5,87 * 100% \u003d 0,82 / 0,139 * 100% \u003d 13,97%.
Primjer 7.4.Odredite ekonomsku učinkovitost smanjenja trenutnih troškova materijala za 120 tisuća rubalja, početni podaci su predstavljeni u tablici 7.1.
Tablica 7.1
Početni podaci
1. Određivanje potrošnje materijala i profitabilnosti proizvoda prije promjene operativnih troškova:
1.1. Određivanje potrošnje materijala prema formuli 7.6:
M \u003d M / Q 
\u003d 1 250/5 320 * 1,5 \u003d 1 250/7 980 \u003d 0,16 tisuća rubalja po jedinici. proizvoda.
1.2. Određivanje isplativosti proizvoda prema formuli 7.7:
Određivanje dobiti od prodaje (prema slici 6.1., Poglavlje 6):
P n \u003d u V - Z k - Z u, definiramo bruto dobit:
P in \u003d B - C \u003d 5 320 * 1,5 - 6 630 \u003d 7 980 - 6 630 \u003d 1350 tr., Stoga:
P n \u003d 1.350 - 90 \u003d 1.260 tr.
R itd \u003d P p / Z * 100% \u003d 1 260 / (6 630 + 90) * 100% \u003d 1 260/6 720 * 100% \u003d 18,75%.
2. Određivanje potrošnje materijala i profitabilnosti proizvoda nakon promjene operativnih troškova:
2.1. Određivanje potrošnje materijala:
M "\u003d M / Q 
\u003d (1 250 - 120) / 5 320 * 1,5 \u003d 1 130/7 980 \u003d 0,14 tisuće rubalja po jedinici. proizvoda.
2.2. Određivanje profitabilnosti proizvoda:
P "u \u003d B - C \u003d 5 320 * 1,5 - 6 630 \u003d 7 980 - 6 630 - 120 \u003d 1 230;
P "n \u003d 1 230 - 90 \u003d 1 140 tr.
R "pr \u003d P p / W * 100% \u003d 1 230 / (6 630 - 120 + 90) * 100% \u003d 1 260/6 600 * 100% \u003d 19,09%.
3. Određivanje ekonomske učinkovitosti od smanjenja trenutnih troškova materijala za 120 tisuća rubalja:
3.1. Određivanje ekonomske učinkovitosti od promjena u potrošnji materijala:
E 
\u003d (M-M ") / M * 100% \u003d (0,16 - 0,14) / 0,16 * 100% \u003d 12,5% TR po jedinici proizvoda.
3.2. Određivanje ekonomske učinkovitosti iz promjena u profitabilnosti proizvoda:
E 
\u003d (R "pr - R pr) / R pr * 100%
= (19,09 - 18,75)
/ 18,75 * 100% = 1,8%.
Primjer 7.5.Uprava tvrtke razmatra dvije mogućnosti uvođenja novih tehnologija u proizvodnju. Prva opcija pretpostavlja smanjenje troškova od 15%, pretpostavlja se da kapitalne investicije iznose 900 tisuća rubalja. Druga opcija pretpostavlja smanjenje troškova proizvodnje za 26%, pretpostavlja se da kapitalna ulaganja iznose 1.500 tisuća rubalja.
Trebao bi nadoknaditi kapitalne troškove od jedne godine T 
\u003d 1, i dobiti učinak E 
= 0,4.
Utvrdite koju ćete opciju prihvatiti upravljanje poduzećem ako su trenutni proizvodni troškovi 2.700 tisuća rubalja.
1. Određivanje vrijednosti tekućih proizvodnih troškova prilikom prihvaćanja jedne od mogućnosti:
1.1. U prvoj opciji trenutni troškovi bit će:
S \u003d 2700 - 2700 * 15/100 \u003d 2.295 tr.
IZ 
\u003d 2700 - 2700 * 26/100 \u003d 1 998 tr.
2. Određivanje koeficijenta usporedne ekonomske učinkovitosti prema formuli 7.10:
E 
\u003d (C-C 
) / (K 
- K) \u003d (2.295 - 1.998) / (1.500 - 900) \u003d 297/600 \u003d 0,495;
E 
< Е
.
3. Određivanje razdoblja povrata prema formuli 7.11:
T 
\u003d (K- K 
) / (OD 
- S) \u003d (900 - 1 500) / (1 998 - 2 292) \u003d 600/297 \u003d 2,02;
T 
\u003e T 
1. Ako je E 
\u003e E 
ili T 
< Т
, tada je kapitalno intenzivnija opcija učinkovita (tj. kod velikih kapitalnih ulaganja), stoga je korisno da uprava poduzeća prihvati drugu opciju.
ZADACI ZA NEZAVISNO RJEŠENJE
Zadatak 7.1.Poduzeće proizvodi robu "X" u količini Q \u003d 8 tisuća komada. / godina. Trošak proizvodnje po stavci C 
\u003d 120 rubalja. Varijabilni troškovi prodaje C 
\u003d 25 rubalja / izd. Fiksni troškovi prodaje C 
\u003d 70 tisuća rubalja. za cijeli obujam proizvodnje. Prodajna cijena proizvoda C 
\u003d 250 rubalja. Potrošač je dobio ponudu za kupnju dodatnih 1.000 komada. roba po cijeni od 190 rubalja. Utvrdite ekonomsku učinkovitost prijedloga. Treba li tvrtka prihvatiti ponudu? (Preporuke za odluku: utvrditi bruto dobit prije i nakon prihvaćanja prijedloga, utvrditi ekonomsku učinkovitost od njegove promjene).
Zadatak 7.2.Sve vrste rentabilnosti odrediti na temelju podataka iz tablice 7.2.
Izvući zaključke o radu poduzeća za izvještajnu godinu.
Tablica 7.2
|
Indeks |
Vrijednost pokazatelja |
|
|
opcija 1 |
2. opcija |
|
|
Količina prodaje, jedinica | ||
|
Jedinična cijena, t | ||
|
Jedinični trošak prodanih proizvoda, t. | ||
|
Dugoročne obveze, tr. | ||
|
Vlasnički kapital, t. | ||
|
Prosječni godišnji trošak osnovnih sredstava, tr. | ||
|
Prosječni godišnji trošak, tr. | ||
|
Poslovni prihodi i rashodi, hilj. | ||
|
Izvanredni prihodi i rashodi, tr. | ||
|
Porez na dohodak,% | ||
Zadatak 7.3.Utvrdite ekonomsku učinkovitost od ubrzanja prometa obrtnih sredstava, ako se planira da se provedbeni plan ispuni za 110%, a trajanje jednog prometa obrtnog kapitala smanji za 10 dana. Početni podaci: opseg prodaje proizvoda u edematoznoj godini RP \u003d 23.000 tisuća rubalja, prosječna godišnja planirana vrijednost obrtnog kapitala osnovnih sredstava \u003d 10.000 tisuća rubalja.
Zadatak 7.4.Utvrditi ekonomsku učinkovitost od smanjenja normi za 3% i cijena za 7% za materijalne resurse, tablica početnih podataka 7.3.
Tablica 7.3
Početni podaci
Zadatak 7.5.Utvrdite ekonomsku učinkovitost povećanja obujma bruto proizvodnje za 10%, smanjenja intenziteta rada proizvodne jedinice proizvodnje za 20 minuta. i promjena načina rada poduzeća iz jednosmjenskog u dvosmjenski način rada, na temelju podataka iz tablice 7.4.
Tablica 7.4.
Početni podaci
Zadatak 7.6.Utvrditi ekonomsku učinkovitost korištenja sredstava i predmeta rada u poduzeću na temelju podataka iz tablice 7.5.
Tablica 7.5.
Početni podaci
|
Indeks |
Vrijednost pokazatelja |
|
Količina proizvedenih proizvoda, t. | |
|
Količina prodanih proizvoda, jedinica | |
|
Jedinična cijena, t | |
|
Trošak prodanih proizvoda, tr. | |
|
Prodaja i administrativni troškovi, tr. | |
|
Operativni prihod, tr. | |
|
Operativni troškovi, tr. | |
|
Izvanredni prihod, tr. | |
|
Izvanredni troškovi, tr. | |
|
Porez na dohodak,% | |
|
Trošak dugotrajne imovine na početku godine, t. | |
|
Dugotrajna imovina puštena u rad 01.03., Tr. | |
|
Osnovna sredstva likvidirana 01.06., Tr. | |
|
Prosječni godišnji trošak obrtnog kapitala, t. |
Zadatak 7.7.Uprava tvrtke planira povećati ekonomsku učinkovitost proizvodnje i razmatra dvije mogućnosti:
Prvo: podizanje razine kvalifikacija osoblja, troškovi obuke iznosit će 500 tisuća rubalja, što će rezultirati smanjenjem cijene koštanja za 5%;
Drugo: uvođenjem novih tehnologija kapitalni izdaci iznosit će 1.600 tisuća rubalja, što će rezultirati smanjenjem troškova proizvodnje za 15%.
Utvrdite ekonomsku učinkovitost od provedbe ovih mjera i odaberite najprofitabilniju opciju, ako je proizvodni trošak 2.500 tisuća rubalja, trebao bi nadoknaditi kapitalne troškove od jedne godine T 
\u003d 5 godina, i dobiti učinak E 
= 0,3.
Vodič. Taganrog: Izdavačka kuća TRTU, 1999 (monografija)
Poglavlje 11. Statistički pokazatelji proizvoda, radnih resursa i učinkovitosti proizvodnje
11.6. Statistika financijske aktivnosti poduzeća. Pokazatelji dobiti i profitabilnosti
Razni aspekti proizvodnih, ekonomskih i financijskih aktivnosti poduzeća ogledaju se u sustavu pokazatelja financijskih rezultata. Ovaj sustav čine pokazatelji dobiti i profitabilnosti, kao i bruto dohodak - prihod od prodaje proizvoda (radova, usluga).
U tržišnom gospodarstvu profit čini osnovu gospodarskog razvoja poduzeća. Pokazatelji dobiti postaju najvažniji za procjenu proizvodnih i financijskih aktivnosti poduzeća kao neovisnih proizvođača. Profit je glavni pokazatelj učinkovitosti poduzeća, izvor njegovog života. Rast dobiti stvara osnovu za samofinanciranje poduzeća, provedbu proširene reprodukcije i zadovoljenje socijalnih i materijalnih potreba radne snage. Na štetu dobiti izvršavaju se obveze tvrtke prema proračunu, bankama i drugim organizacijama. Izračunava se nekoliko pokazatelja dobiti.
Konačni financijski rezultat poduzeća je bilančna dobit (gubitak). Bilančna dobit je zbroj dobiti od prodaje proizvoda (radova, usluga), dobiti (ili gubitka) od druge prodaje, prihoda i rashoda od neprodajnih transakcija. Izračun bilančne dobiti može se predstaviti na sljedeći način:
PB \u003d PR + PP + PVN,
gdje je PB bilančna dobit (gubitak);
PR - dobit (ili gubitak) od prodaje proizvoda (radova, usluga);
PP - isto iz ostale prodaje;
PVN - prihodi i rashodi iz neoperativnih transakcija.
Dobit od prodaje proizvoda (radova, usluga) u pravilu je najveći dio cjelokupne bilansne dobiti poduzeća. Definira se kao razlika između prihoda od prodaje proizvoda po veleprodajnim cijenama poduzeća (bez PDV-a) i njegovog punog troška. Ako proizvodni trošak premaši svoju vrijednost u veleprodajnim cijenama, tada će rezultat proizvodne aktivnosti poduzeća biti gubitak. Izračun dobiti od prodaje proizvoda može se predstaviti u obliku formule
PR \u003d VD-W pr-NDS,
gdje je VD bruto prihod (prihod) od prodaje proizvoda (radova, usluga) u tekućim veleprodajnim cijenama;
Z pr - trošak proizvodnje i prodaje proizvoda (puni trošak proizvodnje);
PDV predstavlja porez na dodanu vrijednost.
Bruto dohodak izražava završetak proizvodnog ciklusa poduzeća, povrat sredstava unaprijeđenih za proizvodnju u novcu i početak njihovog novog prometa. Bruto prihod također karakterizira financijske rezultate poduzeća. U proizvodnim poduzećima prihod se sastoji od iznosa primljenih u plaćanju proizvoda, radova, usluga na račune tvrtke u bankarskim institucijama ili izravno na blagajnu tvrtke. Trgovačka i ugostiteljska poduzeća bruto prihod od prodaje robe određuju kao razliku između prodajne i nabavne vrijednosti prodane robe. Za organizacije koje ne naseljavaju, bruto dohodak je prihod od gospodarskih i drugih komercijalnih aktivnosti.
Troškovi proizvodnje (W pr) prodanih proizvoda (radova, usluga) uključuju puni stvarni trošak prodanih proizvoda (radova, usluga), tj. troškovi sirovina, troškovi rada proizvodnih radnika, kao i režijski troškovi povezani s upravljanjem i održavanjem proizvodnje: za održavanje rukovodećeg osoblja, najamnina, električna energija, održavanje i popravci. Oduzimajući sve ove troškove od prihoda od prodaje, dobit ćemo od prodaje proizvoda (radova, usluga), tj. dobit od proizvodnih aktivnosti.
Dobit (gubitak) od ostale prodaje predstavlja saldo dobiti (gubitka) od prodaje proizvoda (radova, usluga) pomoćne, pomoćne i uslužne djelatnosti, koji nisu uključeni u prodaju glavnih tržišnih proizvoda. Također odražava financijske rezultate prodaje nepotrebnih i neiskorištenih materijalnih sredstava. Definiraju se kao razlika između prodajne (tržišne) cijene nekretnine i izvorne ili preostale vrijednosti imovine, prilagođene indeksu inflacije.
Prihodi (rashodi) od neprodajnih transakcija kombiniraju različite primitke, troškove i gubitke koji nisu povezani s prodajom proizvoda. Ovaj pokazatelj uključuje:
1) iznos ekonomskih sankcija i štete. To je ukupan iznos primljenih i plaćenih novčanih kazni, penala i drugih ekonomskih sankcija, isključujući one uplaćene u proračun u skladu sa zakonom. Potonji se pripisuju dobiti koja ostaje poduzeću na raspolaganju. Te sankcije uključuju povlačenje dobiti u proračun zbog kršenja državne cjenovne discipline, nepridržavanja standarda i tehničkih uvjeta, novčane kazne u iznosu nezakonito stečene dobiti, kao i iznosa novčanih sankcija koje su naplatili porezni organi itd .;
2) prihodi (gubici) prethodnih godina, utvrđeni u izvještajnoj godini;
3) gubici od prirodnih katastrofa;
4) gubici od otpisa dugova i potraživanja;
5) primici dugova koji su prethodno otpisani kao beznadni;
6) prihodi od iznajmljivanja imovine;
7) prihod primljen od udjela u kapitalu u zajedničkim ulaganjima;
8) dividende na dionice, obveznice i druge vrijednosne papire koji pripadaju poduzeću;
9) ostali troškovi, prihodi i gubici koji se u skladu s važećim zakonodavstvom pripisuju računu dobiti i gubitka.
Neto dobit (NP) je dobit koja ostaje na raspolaganju poduzeću. Definira se kao razlika između oporezive bilansne dobiti (PB ") i iznosa poreza, uzimajući u obzir beneficije (N"):
PE \u003d PB "-N".
Da bi se utvrdila oporeziva dobit, bilančna dobit povećava se (smanjuje) za iznos viška (smanjenja) troškova rada za osoblje poduzeća koje se bavi glavnom djelatnošću, u strukturi troškova prodane robe u usporedbi s njihovom normaliziranom vrijednošću. Iz primljenog iznosa dobiti isključuju se:
uplate zakupnina izvršene u proračun iz dobiti u skladu s utvrđenim postupkom;
prihod (dividende, kamate) primljen na dionicama, obveznicama i drugim vrijednosnim papirima u vlasništvu tvrtke;
prihod od udjela u kapitalu u drugim poduzećima; prihodi od djelatnosti osiguranja; ostali prihodi od neprodajnih transakcija; iznosi odbitaka u rezervni fond i druga slična sredstva, čije je stvaranje predviđeno zakonom; povlastice poreza na dohodak.
Opće sheme za formiranje i korištenje dobiti i neto dobiti prikazane su na sl. 11.5 i 11.6.
Lik: 11.5. Stvaranje i korištenje dobiti u tržišnim uvjetima.
Lik: 11.6. Stvaranje i uporaba neto dohotka u tržišnom gospodarstvu.
Trenutno poduzeće samostalno određuje smjerove korištenja neto dobiti. Utjecaj države na njihov izbor vrši se putem poreza, poreza i ekonomskih sankcija. U budućnosti se predviđa prijelaz s poreza na dobit na porez na dobit.
Pokazatelji dobiti karakteriziraju apsolutnu učinkovitost gospodarske aktivnosti poduzeća. Uz ovu apsolutnu procjenu izračunavaju se i relativni pokazatelji ekonomske učinkovitosti - pokazatelji profitabilnosti (R).
Ovisno o tome koji se pokazatelji koriste u izračunima, postoji nekoliko pokazatelja profitabilnosti. Njihov je brojnik obično jedna od tri vrijednosti: dobit od prodaje (PR), bilančna dobit (PB) ili neto dobit (NP). Nazivnik je jedan od sljedećih pokazatelja: proizvodni troškovi prodanih proizvoda, proizvodna imovina, bruto dohodak, kapital itd.
Na taj se način izračunavaju sljedeći pokazatelji.
Profitabilnost proizvodnje je omjer bilansne dobiti i prosječnog troška proizvodnih sredstava:
gdje je prosječni trošak proizvodnih sredstava (osnovnih i obrtnih sredstava).
Pokazatelj karakterizira iznos dobiti po rublji troška proizvodnih sredstava.
Isplativost glavne djelatnosti je omjer dobiti od prodaje i troškova proizvodnje proizvoda (radova, usluga):
Ovaj nam pokazatelj omogućuje prosudbu koju dobit donosi svaka rublja proizvodnih troškova.
Profitabilnost proizvoda odnos je dobiti od prodaje proizvoda i prihoda od prodaje u cjelini (RP):
Vrijednost R pr pokazuje koliki dobitak daje svaka rublja od cijene prodane robe.
Profitabilnost pojedinih proizvoda odnos je dobiti od prodaje određene vrste proizvoda i prihoda od njegove prodaje:
U zemljama s tržišnom ekonomijom, da bi se okarakterizirao povrat ulaganja u djelatnosti određene vrste, izračunavaju se povrati na kapital (R c.c.) i prinos na kapital (napredni) kapital (R o.c.):
gdje je prosječna godišnja vrijednost ulaganja u imovinu (utvrđena prema podacima godišnje bilance tvrtke);
- prosječni godišnji trošak vlastitog kapitala (također određen prema godišnjoj bilanci tvrtke).
Budući da u strukturi bilančne dobiti najveći udio ima dobit od prodaje komercijalnih proizvoda (radova, usluga), glavnu pozornost u procesu analize treba posvetiti proučavanju čimbenika koji mijenjaju taj određeni pokazatelj. To uključuje:
1) povećanje ili smanjenje prodajnih cijena prodanih proizvoda, tarifa za usluge i radove;
2) dinamika troškova prodane robe (radovi, usluge);
3) povećanje ili smanjenje obujma prodanih proizvoda (radova, usluga);
4) promjena u strukturi (sastavu) prodanih proizvoda (radova, usluga).
Da bi se utvrdio stupanj utjecaja ovih čimbenika, potrebno je preračunati prihode od prodaje proizvoda (radova, usluga) izvještajnog razdoblja po cijenama baznog razdoblja i troška stvarno prodanih proizvoda (radova, usluga) u izvještajnom razdoblju i po trošku baznog razdoblja. Primjer takvog preračuna prikazan je u tablici. 11.5.
Tablica 11.5
Čimbenici koji utječu na dobit od prodaje proizvoda (radova, usluga)
Iz tablice podataka. 11.5 može se vidjeti da se dobit od prodaje proizvoda (radova, usluga) u usporedbi s prethodnim razdobljem povećala za 2.072 tisuće rubalja. Ovu promjenu nalazimo na sljedeći način:
Ovdje je DP promjena dobiti od prodaje proizvoda (radova, usluga);
P 1 - dobit izvještajnog razdoblja;
P 0 - dobit baznog razdoblja.
Zadatak je statistike procijeniti utjecaj svakog od četiri gore navedena čimbenika na ovaj rezultat.
1. Učinak promjena cijena (tarifa) (DP (P)):
Usporedimo prihode od stvarne prodaje proizvoda (radova, usluga) u tekućim cijenama s prihodima od stvarne prodaje proizvoda (radova, usluga) u cijenama iz prethodnog razdoblja:
Slijedom toga, kao rezultat povećanja cijena (tarifa) za prodane proizvode, poduzeće je dobilo dodatnih 5.972 tisuća rubalja. stiglo.
2. Učinak promjena u trošku prodane robe (radova, usluga) (DP (Z)) utvrđuje se usporedbom stvarnih troškova prodanih proizvoda (radova, usluga) s nominalnim troškovima istih proizvoda po trošku prethodnog razdoblja:
Povećanje troškova za 5.546 tisuća rubalja. dovela je do smanjenja dobiti poduzeća u istom iznosu.
3. Utjecaj promjene u opsegu prodaje proizvoda (radova, usluga) (DP (q)).
Da bismo utvrdili utjecaj ovog čimbenika, izračunavamo indeks fizičkog obujma prodaje (I q):
Količina prodanih proizvoda (radova, usluga) povećala se za 14,09%. Posljedično, dobit zbog ovog čimbenika povećala se u istom omjeru. Izračun ćemo izvršiti na sljedeći način:
4. Utjecaj promjena u strukturi prodanih proizvoda (radovi, usluge).
Utvrđujući utjecaj ovog čimbenika na promjenu dobiti, obrazložit ćemo sljedeće. Zadržavajući asortiman prodanih proizvoda (radova, usluga) na razini iz prethodnog razdoblja, svaka tisuću rubalja prodaje trebala bi sadržavati
stiglo; sa stvarnim asortimanom, taj je omjer bio
oni. za 0,18999 tisuća rubalja. više. Na temelju stvarnog opsega prodaje u cijenama iz prethodnog razdoblja, dobivamo sljedeći učinak promjene asortimana na iznos dobiti:
Utjecaj svih razmatranih čimbenika na promjenu ukupnog iznosa dobiti od prodaje proizvoda (radova, usluga) ogleda se u tablici. 11.6.
Tablica 11.6
Utjecaj čimbenika koji određuju promjenu dobiti od prodaje proizvoda (radova, usluga) u izvještajnom razdoblju
Podaci iz tablice 11.6 pokazuju da se iznos dobiti povećao uglavnom zbog promjena u količini i asortimanu prodanih proizvoda. Ukupna promjena dobiti bila je +2 072 tisuća rubalja.
Kao što je već spomenuto, dobit je glavni pokazatelj koji karakterizira financijske i ekonomske aktivnosti poduzeća. Međutim, samo ovaj pokazatelj, uzet zasebno, onemogućuje donošenje razumnih zaključaka o razini profitabilnosti. Dobit od 2 milijuna rubalja. može biti dobit poduzeća različitog opsega djelatnosti i iznos uloženog kapitala. Sukladno tome, stupanj relativne težine ove količine neće biti jednak. Stoga se u analizi profitabilnosti koriste pokazatelji koji karakteriziraju iznos dobiti po rublji korištenih resursa ili nastale troškove. Analiza profitabilnosti najčešće se provodi prema pokazateljima:
rentabilnost proizvodnje, izračunata kao omjer bilančne dobiti i prosječnog godišnjeg troška osnovnih sredstava i materijalnih obrtnih sredstava (zalihe i troškovi);
profitabilnost prodanih proizvoda, izračunata kao omjer dobiti od prodaje proizvoda i cijene prodanih proizvoda po veleprodajnim cijenama poduzeća.
Među čimbenike koji utječu na rentabilnost proizvodnje uključuju rentabilnost prodanih proizvoda, kapitalni intenzitet proizvoda (kapitalna produktivnost), koeficijent fiksiranja obrtnog kapitala (obrt obrtnog kapitala). Da bismo identificirali utjecaj ovih čimbenika, transformiramo formulu za izračunavanje profitabilnosti proizvodnje:
Brojnik i nazivnik dijelimo s iznosom prihoda od prodaje proizvoda:
Dobivamo R - profitabilnost prodanih proizvoda ili udio dobiti po 1 rublji. proizvodi koji se prodaju; F e - intenzitet kapitala, koji se može dobiti kao 1 / H; H - razina povrata imovine; K z - koeficijent učvršćenja, koji se može naći kao 1 / K; K je omjer prometa.
Proučavanje čimbenika koji utječu na pokazatelj rentabilnosti proizvodnje provodi se u dinamici (u usporedbi s podacima iz prethodnih godina). Procjenjujući utjecaj ovih čimbenika, treba izvršiti sljedeće izračune. Ukupna promjena u profitabilnosti proizvodnje (DR pr):
Uključujući:
1) zbog promjene profitabilnosti proizvoda -
2) zbog promjena u kapitalnom intenzitetu proizvoda (povrat na imovinu):
3) zbog promjene koeficijenta konsolidacije (prometa) obrtne imovine:
Ukupna vrijednost utjecaja tri čimbenika dat će ukupnu promjenu u profitabilnosti proizvodnje:
Razmotrite navedenu metodologiju analize na konkretnom primjeru (tablica 11.7).
Razina profitabilnosti proizvodnje za izvještajnu godinu porasla je za 0,84 boda: DR pr \u003d 12,93-12,09 \u003d 0,84. Utjecaj pojedinih čimbenika bio je sljedeći.
1. Povećanje profitabilnosti prodanih proizvoda (radova, usluga) dovelo je do povećanja razine profitabilnosti proizvodnje za 0,31 kopejka. za svaku rublju korištenih resursa:
2. Smanjenje intenziteta kapitala, tj. porast kapitalne produktivnosti osnovnih sredstava doveo je do povećanja profitabilnosti proizvodnje za 0,47 kopejki. za svaku rublju:
Tablica 11.7
Profitabilnost proizvodnje i njezini odlučujući čimbenici za poduzeće u godini
| Indeks | KONV. oko- značenje |
Prethodni slijedeće godine |
Izvješće- godina |
| 1. Prihod od prodaje proizvoda (radova, usluga) u veleprodajnim cijenama (bez PDV-a), tisuće rubalja 2. Bilančna dobit, tisuća rubalja. 3. Prosječni godišnji trošak 4. Prosječni godišnji trošak 5. Prosječni godišnji trošak 6. Kapitalni intenzitet proizvodnje (str. 3: str. 1), prim. za 1 rub. 7. Koeficijent fiksiranja (stranica 4: stranica 1), policajac. za 1 rub. 8. Isplativost proizvoda (stranica 2: stranica 1), policajac. za 1 rub. 9. Profitabilnost proizvodnje (str. 2: str. 5 ili str. 8 / (str. 6 + str. 7)), prim. |
RP PB |
212 352 26 164 |
223 430 28 238 |
3. Smanjenje koeficijenta popravljanja materijala u opticaju, tj. ubrzanje njihovog prometa dovelo je do povećanja profitabilnosti proizvodnje za 0,06 kopejki:
Dakle, ukupni porast profitabilnosti za sve analizirane čimbenike
za svaku rublju korištenih resursa.
To je ukupna promjena profitabilnosti proizvodnje u odnosu na podatke iz prethodne godine (12,93-12,09 \u003d 0,84 kopejke)
Profitabilnost pojedinih proizvoda ovisi o njihovim tržišnim cijenama i troškovima.
Razmotrimo utjecaj ovih čimbenika u sljedećem primjeru (tablica 11.8).
Tablica 11.8
Utjecaj tržišne cijene i cijene proizvoda na njegovu isplativost
Profitabilnost proizvoda porasla je za 2%, na ovu promjenu utjecao je rast cijene i rast troškova proizvodnje. Da bismo utvrdili utjecaj svakog čimbenika, napravit ćemo sljedeće izračune.
gdje je DR (P) promjena u profitabilnosti proizvoda kao rezultat promjene cijena;
- uvjetna isplativost proizvoda po osnovnom trošku i cijeni izvještajne godine;
Posljedično, rast tržišne cijene doveo je do povećanja profitabilnosti proizvoda za 10,6%.
Povećanje cijene proizvoda smanjilo je njegovu profitabilnost za 8,6%.
Ukupna promjena profitabilnosti za oba čimbenika bila je (%): 10,6 + (- 8,6) \u003d 2, što odgovara podacima iz tablice. 11.8. (Imajte na umu da daje alternativna analiza)
Profitabilnost proizvoda mora se analizirati u dinamici tijekom nekoliko godina, identificirajući utjecaj relevantnih čimbenika.
Ovo bi moglo biti zanimljivo (odabrani odlomci):
- Pokazatelji korištenja radnog vremena. Sredstva radnog vremena
-