Letdnev Aleksandr moliya direktori. Texnikni boshqarish bo'yicha moliyaviy barqarorlik kompaniyasi. Maxsus texnik yoki dasturiy ta'minot, "moliyaviy direktori" tizimi bilan ishlash
Bu moliyaviy direktorlar uchun maxsus yaratilgan ma'lumot tizimi.
Tizimda siz moliyachi amalda duch keladigan har qanday vazifani hal qilishingiz mumkin. Materiallar amaldagi moliyaviy direktorlar va biznes maslahatchilari tomonidan tayyorlanadi. Taklif qilinayotgan echimlarda:
- hisob-kitoblar bilan jadvallarni Excelga, barcha formulalar va havolalar bilan yuklab olish mumkin;
- raqamlarga tushunarli misollar;
- tez-tez beriladigan savollarga ekspertlardan maslahat va javoblar;
- ko'rinish shaklini ko'rish uchun qulay bo'lgan sxemalar va rasmlar;
- o'rnatilgan yuridik ma'lumotlar bazasida darhol ko'rilishi mumkin bo'lgan me'yoriy hujjatlarga havolalar.
Va "tizimda Moliyaviy direktor" u yerda:
- "Moliya direktori" jurnal jurnalining yangi xonalari va arxivi;
- eng yaxshi kitoblar Moliya boshqarmasi bo'yicha;
- hech qanday ma'lumot va huquqiy tizimda bo'lmagan juda katta qoidalar va qoidalar bazasi;
- rossiyaning eng yaxshi moliyachilarining master-klassining video filmlari;
- o'rnatilgan doimiy yangilangan huquqiy baza.
"Moliya direktori" tizimi o'rtasidagi ma'lumotnoma va huquqiy tizimlardan nima farqi bor?
"Moliyaviy direktori" tizimi - tajriba, tayyor qarorlar, tayyor qarorlar, hamkasblaringizning aksariyati boshqa kompaniyalarning moliyaviy direktori hisoblanadi. Klassik ma'lumotnoma va huquqiy tizimlar juda foydali moliyachi emas, balki munajjimlik hujjatlardir. Axir, byudjet, boshqaruv hisobi, moliyaviy tahlilNaqd pul oqimini boshqarish texnologiyalari, strategiyani rivojlantirish usullari va ichki nazorat tizimlari, menejment texnologiyasi moliyaviy xizmatlar - Bularning barchasi amalda qonunchilik darajasida tartibga solinmagan.
"Moliya direktori" tizimi "moliyaviy direktor" elektron jurnalidan farq qiladi?
Moliya direktori tizimi - bu moliya boshqaruv jarayonida yuzaga keladigan barcha vazifalar uchun juda katta tizimlashtirilgan. Siz qidiruv panelida savol berasiz va unga aniq javob bering va shu bilan birga siz uning ahamiyatsizligini shubha ostiga qo'ymasligingiz mumkin.
Va "moliyaviy direktor" jurnali, shu jumladan elektron versiyaBu chiqish paytida eng qiziq bo'lgan maqolalar. Bu bilan ish va so'nggi tendentsiyalar to'g'risida o'zgarishlar haqida bilish qulay. Bundan tashqari, "Tizim moliyaviy direktori" da sizning savolingizga to'liq mos keladigan javobni tanlash ancha oson - tizim bu maqsadda.
Ammo diqqat qiling: "Moliyaviy direktor" jurnalining elektron versiyasi "Tizim moliyaviy direktori" ("Kutubxona") tarkibiga kiradi va barcha foydalanuvchilar yangi xona va arxiv moddalariga kirish huquqiga ega.
Maxsus texnik yoki dasturiy ta'minot "moliyaviy direktori" tizimi bilan ishlashi kerakmi?
Yo'q kerak emas. Siz hech narsa yuklab olishingiz va kompyuterda o'rnatishingiz shart emas, kontakt tizim ma'muriyati, Yangilanishlarni kuting. "Moliyaviy direktori" tizimi, kompyuter va Internetga kirish uchun ishlashni talab qilinadi.
Uydan "moliyaviy direktori" tizimi bilan Internet kafeidan ishlash mumkinmi?
Mumkin. Saytni oching va foydalanuvchi nomingiz va parolingizni kiriting.
Nega men "moliyaviy direktor" echimlarining echimlariga ishonishim kerak?
"Moliya direktori" tizimida yig'ilgan echimlar mualliflari - Mavjud moliyaviy direktor rossiya kompaniyalari Keng tajribaga ega. Ularning tavsiyalariga menejment va biznes egalarini imkon qadar tezroq hal qilish va ko'plab zerikarli xatolardan qochishlariga ruxsat beriladi. Moliyaviy direktor tizimlaridan foydalanish vaqt va pulni tejash kafolati.
"Moliya direktori" tizimida materiallar qanchalik tez-tez yangilanadi?
Materiallar kunlik va to'liq yangilanadi. Moliyaviy direktor tizimidan foydalanish faqat joriy echimlar va yuridik ma'lumotlar bazasi bilan ishlash kafolatlanadi.
"Moliyaviy direktor" tizimida to'g'ri qarorni tezda topish mumkin?
Faqat savolingizni qidirish satrida kiriting. Masalan, "Daromad va xarajatlarning byudjetlarini qanday tayyorlash", "Bosh direktorga tayyorgarlik ko'rishdir", - deya. Bundan tashqari, barcha materiallar javonlarda bezatilgan va kerakli narsalarni topadigan qulay sarlavha mavjud.
Bake Tilli Tilli va NBZ tomonidan tashkil etilgan biznes-nonushtadan o'tdi
Bank sektori vakillari:
ChetchTorgBank Boshqaruvi raisining o'rinbosari Sergey Lyagani; UNICREDREDID BANK kreditlari bo'yicha direktori Maksim Kondratenko; Moskva tiklanish va taraqqiyot bankining vitse-prezidenti Andrey Omelchuk; Vitse-prezident, Binbank korporativ kreditlash bo'limi direktori Dmitriy Zaitsev; "BNP Pariba Sharq" banki boshqaruvi raisining o'rinbosari Andrey Geyraev; Raiffeisenbank yuridik bo'limi boshlig'i Vladislav Kotelnikov; Natalya Zxkina-ni probyusufga ijobiy kredit berish vitse-prezidenti; Korporativ biznes bo'limi direktori Rus-Bank Albert Faxrutdinov; "Agropromcrrroedit" O'zR Boshqaruv raisining o'rinbosari Irina Dovdienko; Chiprikilding Bank korporativ biznes-direktsiyasi direktori Igor Komyagin.
Haqiqiy tarmoq kompaniyalari vakillari:
Bosh direktorning o'rinbosari, Zao "Razguli" "Razxuliy" DAKning "Feliks" YoAJ GROSTONO; Iqtisodiyot bosh direktori Arnuli Morrov; Iqtisodiyot bosh direktori Arnuli Fomikeva; Prezident MChJ Galera-Aleks. ("Chokolatnitsa"); "Chokolatnitsa"); Magnoliya xaridlari zanjiri - Magnolyaning moliyaviy direktori Ekaterina USoltseva; Prezident Nikiforova; Bosh direktorning Iqtisodiyot va moliya transversservis bo'yicha o'rinbosari Aleksandr Lesvnev; "Modeus" OAJ moliyaviy direktori Aleksey Novichkov; "Stroyreer" ning moliyaviy direktori Yuriy Tufanov.
Biznes nonushta tashkilotchilarining vakillari:
Nikita Ruti Tilitin Tiligining bosh direktorining o'rinbosari Leonid Nikitin; bosh muharrir NBZ anastasiya skogorev.
Bakerni Tilli va NBJ tomonidan tashkil etilgan biznes-nonushta nafaqat yaxshi an'anaga aylandi, balki korporativ qarz oluvchilarni kreditlash bozorida "o'rtacha haroratni o'lchash" qobiliyati bo'ldi. So'nggi marta shunga o'xshash voqea 2009 yil may oyida auditorlik kompaniyasi va etakchi bank jurnalida olib borildi. Tinch bozorda vaziyatda, uch oy kichik va ahamiyatsiz. Ammo hozir bir vaqtning o'zida intervalda, banklar va qarz oluvchilar o'rtasidagi munosabatlar keskin o'zgarishi mumkin. Yaxshisi, agar iqtisodiyotdagi narsalar tuzatishga o'tsa; Yomonda, agar inqiroz hodisasi davom etsa.
Oktyabrskiy "davra suhbati" hukmronlik qilgan muhit "" Davra suhbati yuridik shaxslar"Bu inqirozning" pastki qismi "inqirozning dastlabki oylarida o'ziga xos bo'lgan o'zaro ayblovlar va haqoratlardan tortib, kreditor va qarzdor berish masalalarini muhokama qilish uchun o'zaro ayblovlar va haqoratlardan tortib, konstruktiv muloqotga ko'chib o'tdi Qayta qurish, qanday sharoitlarda ajratish kerak. O'quvchilarni tadbir ishtirokchilarining fikrlari bilan tanishish, NBCda davom etadigan tranzutterning qisqartirilgan versiyasini nashr etishni taklif etamiz.
"Bank qullari" yoki sheriklarmi?
L. Nikitin:Agar sizga ruxsat bersangiz, men tumanli Rusiudit o'zining yaqinda o'tkazilgan tadqiqotlar asosida ishlab chiqargani haqidagi xulosadan boshlamoqchiman. Birinchisidan quyidagicha shakllantirilishi mumkin: Rossiyaning umumiy iqtisodiy vaziyatning yaxshilanishiga qaramay, iqtisodiyotning real sektorida pul talab qilinmaydi. Ya'ni, biz paradoksik rasmga guvoh bo'lmoqdamiz: makroiqtisodiy ko'rsatkichlar barqarorlashdi va likvidlik moliya sektorida "yig'ish" tomonidan yotadi. Bu, bu birinchi navbatda, barcha ishtirokchilar tomonidan tanaffus va ehtiyotkorlikning inqiroz sharoitida ajralib turadigan tartib va \u200b\u200behtiyotkorlikni tubdan qayta ko'rib chiqish bilan bog'liq.
Ikkinchi xulosa - yoki aniq xulosa va kechiktirilgan qarzlarning prognoz ko'rsatkichlari haqida o'ylash. Rossiya bankining ma'lumotlariga ko'ra, bank portfelidagi "yomon" kreditlar ulushi 12% bo'lishi mumkin. Moody "Sergik xizmati va Fitchning hisob-kitoblariga ko'ra, ushbu agentliklar qaytarib bo'lmaydigan yoki muammoli atamadan foydalansangiz, bu 30% bu ko'rsatkich aniq ko'rsatkichdir Bank sektorining normal ishlashi bilan mos kelmaydi. Bu biz moliya va kredit tuzilmalarining ommaviy bankrotligiga yoki ommaviy ravishda Rossiya Markaziy bankining prognozi bo'lishiga tayyorgarlik ko'rishimiz kerakmi?
A. Omelchuk:Menimcha, xalqaro reyting agentliklari keraksiz ravishda umidsiz bo'lgan raqamlar, chunki Moody "S va Fitch" "Muammo muammolari" darajasini belgilashda, ular ishlamaydigan kreditlarga ishonishganga o'xshaydi. Barcha muammoli va potentsial muammosiz aktivlar, agar qarz oluvchilar vaqt o'tishi bilan to'liq tiklanishi mumkinligini hisobgasak, qarz oluvchilar odatda xizmat ko'rsatiladi va qaytariladi.
Agar biz Markaziy bankning prognozlari haqida gapiradigan bo'lsak, ular shunchaki haqiqatga yaqinroq tuyuladi. To'g'ri, men yil oxirida taxminan 12% gapirmas edim - ehtimol, haqiqiy raqamlar taxminan 15-20% ni tashkil qiladi.
A. Fahrutdinov:Aslida, men XTRD-ning hamkasbiga qo'shilaman, ammo men 12% va 25-30% gacha prognozlarni "tarqatishni" shunchalik tushuntirmoqchiman. 12% haqiqatan ham ishlamaydigan qarzlar, bu daromadni qaytarishi mumkin. Buning 10-15 foizi qarz oluvchilar bilan birgalikda qayta qurish bo'yicha muzokaralar olib borilayotgan qarzlarni tashkil etadi. Aniq sabablarga ko'ra, qayta qurish juda mashhur mexanizm va moliyaviy va kredit tuzilmalari va qarzdor kompaniyalari uchun. Birinchisi, yo'qotishlarni tuzatishga imkon beradi, ikkinchisi - qarzni yuritish, biznesni saqlash, biznesni saqlash va muhim bo'lgan, kreditor bank bilan munosabatlarni, kreditor bank bilan munosabatlarni uzaytirish.
L. Nikitin: Shubhasiz, siz sanab o'tilgan narsangizni qayta qurish foydasiga juda muhim omillar. Ammo savol tug'iladi: ushbu mexanizmdan foydalanish natijasida "cho'zilgan", "uzoq" g'arbda "uzoq" g'arbda "g'arbda" uzoq "g'arbda" uzoq vaqt davomida bank majburiyatlari. Qanday qilib bu vaziyatdan chiqish mumkin, bu muqarrar ravishda bank balansi tuzilishining yomonlashishiga olib keladimi?
A. Fahrutdinov: Bu inqirozda uni butunlay qochib qutulishning iloji yo'q, lekin banklar uning oqibatlarini "silliqlash" usullariga ega. Masalan, mukofotlash - yoki joriy kredit operatsiyalari bo'yicha hosilni oshirish, ya'ni kreditlar bo'yicha stavkalarni ko'paytirish orqali.
aytmoqchi ...
Qarz oluvchilar buni maqbul va ular uchun topish va topish uchun, va banklar uchun ko'pchilikka bog'liqligini tushunishlari kerak. "Uch topecks" qaytishi va hech narsa emas, balki moliyaviy va kredit tuzilmalarini qo'yishning hojati yo'q!
L. Nikitin:Ammo ikkinchi variant aniq panatseya emas. Agar qarz oluvchining yiliga 12% miqdorida kreditni qaytarib berolmasa, unda kredit narxi yiliga 18-20% ga oshishi mumkin bo'lgan ishonch nima bo'ladi? Agar biz gaplashyapmiz Yangi qarz oluvchilar haqida, keyin ularni qaerga olib borish va ularning krediti qanday tekshirishni qanday tekshirish kerak?
A. Fahrutdinov:Ularni olish shart emas - ular o'zlari kelishadi. Inqiroz oldidan kredit oldidan kredit olish uchun talab pul uchun raqobatning turidir - 3-4 baravar ko'paydi. Ammo siz, albatta, o'ngda: endi qarz oluvchilarni tanlashda banklar ehtiyot bo'lishlari kerak.
A. Morev:Ushbu ogohlantirish, oxir-oqibat juda yuqori sur'atlar va yangi qarz oluvchilar uchun va qarzlarini qayta qurish kompaniyalari uchun aylanadi. Biz hozirgina "uzoq" kreditlardagi "uzoq" kreditlarni o'zgartiramiz va o'zlarining tajribalari haqida bilishni qayta qurish. Shunday qilib, shuni aytishim mumkinki, taassurotlar juda yoqimli emas: hatto kreditlar bo'yicha joriy stavkalarning joriy darajasi tufayli bankomatlar bankiga aylanadi. Mustaruvchilar daromad oladigan butun chegaraning 100% bankka qarz xizmatiga, agar 100% bo'lsa, 100% va agar 120% bo'lmasa, bu bankka qarz berish xizmatiga o'tadi! Va agar B. keyingi yil Agar bozorda bozorda stavka darajasini qayta ko'rib chiqilmasa, vaziyat o'zgarmaydi, haqiqiy biznes Bu juda uzoq vaqt davomida inqirozdan chiqib ketadi va juda qiyin.
A. Skogorev:Va hozirda sizning kompaniyangiz qaysi narxda?
A. Morev: Yillik 16% dan 20% gacha.
I. Nikiforova:Men hamkasbiga qo'shilmayman: Darhaqiqat, yuqori stavkalar tufayli iqtisodiyot yuqori darajada va men xohlagan narsadan ko'ra ko'proq rivojlanadi. Boshqa tomondan, inqiroz oldidan barcha kompaniyalar emas, balki qarzga olingan mablag'larni jalb qilish bo'yicha o'z bizneslarining modelini qurdilar. Va hozirda bunday bozor ishtirokchilari qabul qilishadi raqobat ustunliklari Va bozorda o'z ulushini kengaytirish nuqtai nazaridan va "yangi" kreditlarni jalb qilish nuqtai nazaridan.
A. Fahrutdinov:O'z navbatida, Bankning vakili sifatida - qarz oluvchilar uchun yuqori foiz stavkalari uchun shikoyatlari shuni ta'kidlamoqchimanki, menimcha, har doim ham oqilona emas. Aslida, bizda: "Qarzlar uchun" qarzdorlik sanalari, kreditor sifatida qo'shimcha tavakkal qilish, lekin bizni moliyalashtirishning oldindan moliyalashtirish qiymati. Buning qanday amalga oshirilishi mumkin emas. Boshqa tomondan, biz real sektorning belgilangan darajali stavkalarni "tortib olish" qiyinligini tushunamiz. Va shuning uchun biz har bir holatda, har bir holatda haqiqatni qidirishga tayyormiz va ularni qayta qurish va narxlarni berishni taklif qilamiz. Ammo qarz oluvchi kompaniyalari buni maqbul va ular uchun topish va topish uchun ularni izlash va topish uchun, va banklar uchun ko'p narsaga bog'liqligini tushunishlari kerak. "Uch topecks" qaytishi va hech narsa emas, balki moliyaviy va kredit tuzilmalarini qo'yishning hojati yo'q!
Kapital - eritma muammosi yoki qo'shimcha kafolatga kirish?
L. Nikitin: Odatda, bu hali ham "uchta kepek" ga emas, balki qayta qurilgan korxonalar kapitalining kapitalini yoki banklarning kapitalini oshirish haqida. Ikkinchi yo'l, to'rtta tizimni tashkil etuvchi to'rtta banklar orasida juda mashhur bo'lib, davlat korporativ kreditlash jarayonini qo'llab-quvvatlash uchun asosiy umidlarni yuksaltiradi. "Eng yaxshi 10-Top 50" ga kiritilgan moliyaviy va kredit tuzilmalarining talabiga qancha turadi? Axir, bir tomondan, bank qarz oluvchini yaqinroq yoki keyinchalik qaytarib berishiga qo'shimcha ravishda qo'shimcha kafolat beradi. Boshqa tomondan, bank likvidligi nuqtai nazaridan, qarzdorlik uchun foydali bo'lishi mumkin emas: banklar kapitalining bir qismini "muzlatish" kerak, chunki uni bank kapitalidan shaxsiy kapitalda burab.
A. Omelchuk: Qarz oluvchi biznesini kiritish masalasi, asosan, qarzdorning moliyaviy-xo'jalik faoliyati uchun bank tomonidan qo'shimcha nazorat qilish vositasi hisoblanadi. Endi banklar tarmoq nuqtai nazaridan turli xil aktivlarni olishadi, ularni boshqarish turli xil yondashuvlar ko'nikmalar va ko'nikmalar. Biz asosiy aktivlarni tegishli bozor segmentlarining professional kompaniyalarini boshqarishga yo'lni tanladik.
L. Nikitin:Ammo banklar bundan boshqa narsalarning qolmoqda - ahamiyati buzilmagan vaziyatda? Kapitalga kirish, menimcha, hech bo'lmaganda, qarz beruvchi qarz oluvchining faoliyatini boshqarish qobiliyatidir. Shunday qilib, uning qarzni qaytarish imkoniyatlari oshadi.
A. Omelchuk:Ha, agar siz ushbu nuqtai nazardan savolga murojaat qilsangiz, unda siz haqsiz. Biroq, keyinchalik bank qarzdorning qarzdorining kapitaliga qisqa vaqt ichida, qarz oluvchining normal to'lov qobiliyati tiklanmaguncha, qarzdorning qarzdorining kapitaliga kirganiga qaratilishi kerak.
L. Nikitin:Va bank likvidligi nuqtai nazaridan, barchasi minusga tengmi?
A. Omelchuk:Bank likvidligi nuqtai nazaridan, muammoni hal qilishning paydo bo'lishi natijasida minus - bu aniqlik bilan minus hisoblanadi va qarzni qayta qurishda foyda keltiradi, ammo etkazilgan zararni kamaytirish.
I. Komyagin:Menimcha, qarz oluvchining kapital poytaxtiga kirish, birinchi navbatda, qarzdorni boshqarish boshqaruvi rahbariyati. Oldingi rahbariyatning samaradorligi odatda muammoli deb qarz muammosi bo'lgan paytda tugashi aniq. Shunga ko'ra, kapitalga kirish, Bank samarasiz menejerlarni olib tashlash imkoniyatiga ega bo'ladi va kompaniya rahbari ish bilan ta'minlanmoqda. Shu bilan birga, kirish shartnomasi repo, ya'ni kompaniyaning boshqa egalari ortida biznesni o'zingizga qaytarish uchun ma'lum vaqtdan keyin bu mumkin bo'lgan vaqtdan keyin mumkin. Ularga bunday variant bilan ta'minlanishi kerak, bu ularni yaxshi ishlashga undaydi.
L. Nikitin:Bu kelishuvda, ma'lum moliyaviy "ahdlar" qayd etilgan - ko'rsatkichlar egalariga erishilgandan so'ng, egalarga erishilgandan so'ng biznes sotib olish imkoniyatiga ega bo'ladimi?
I. Komyagin:Juda to'gri. Birinchidan, bunday "ahdlar" kabi, bu qarz miqdorining ma'lum miqdordagi pasayishi yoki qarz bankini to'liq qaytarish mumkin. Muammoni ushbu shaklni shakllantirish juda tabiiydir: chunki bank mablag'larni qaytarish, balki bir yoki boshqa aktivga ega emas. Qarzni qaytarish unga bu erda sizga yangi qarz oluvchilar bilan qarzni qisqartirishga va "eski" deb qayta qurish uchun shart-sharoitlarni oshirishga imkon beradi.
N.Jxurinina:Bank tamoyillari kapitalga kirishga qiziqmaslik, chunki banklar tamoyillari kapitalga kirishni istamaydi, chunki ifloslanmaydigan aktivlarni boshqarish funktsiyalari og'riqli. Bu erda bo'lgan Probusiyabankning misoli shunchaki buning aksi haqida guvohlik beradi. To'g'ri, bu menejmentni amalga oshirish osonroq bo'lishi mumkin, chunki bank dastlab "Niche Strategiya": Biz o'qishni istagan besh-oltita tarmoqni tanladik, ular o'rganmoqchimiz, ixtisoslashtirilgan kredit mahsulotlari yaratilgan ular uchun. Shunga ko'ra, endi biz faqat muayyan tarmoqlarning aktivlarini olamiz va bu rahbariyat boshqaruv jarayonini sezilarli darajada osonlashtiradi.
Ikkinchi nuqta shundaki, muammo katta miqdordagi muammoli qarzning paydo bo'lishining muammosi bilan, biz 2006 yilda bozorga qaraganda oldinroq duch kelganmiz. Bizning mijozlarimizni sotadigan ko'plab kompaniyalar mavjud edi spirtli ichimliklar. Keyinchalik, Moldova va Gruziyadan sharob ta'minotini taqiqlash, ularning aksariyatini tirik qolish yo'lida va bizning portfelimizda omon qolish bo'yicha katta miqdordagi muammolar tug'dirdi.
Buning evaziga yaxshilik yo'q - Biz qarzdorning biznes biznesini boshqarish tajribasini boshdan kechirdik va uni endi global inqirozning yangi sharoitida qo'llashimiz mumkin. Bizda ifloslanmagan aktivlarni boshqarish bilan shug'ullanadigan ixtisoslashgan kompaniya bor va biz ushbu yo'nalishni autsorsoringga bermaymiz.
A. Sk0g0ev:Ammo qarzdorning kompaniyasining egasi, bank o'z aktivlarini boshqarmaguncha, vaqt o'tishi bilan "atrofozlar" degan xavf tug'ilmaydimi?
N.Jxurinina:Bunday xavf bor va biz shunga o'xshash vaziyatga duch keldik. Ammo endi bu mavzu, yaxshi yoki yomon, uzoq yoki uzoq vaqtdan beri, muammoli kreditlar bilan "aralashamiz" deb atashning ma'nosi yo'q. Bozordagi vaziyat shundaki, u aniq: keyingi chorakda yoki boshqa chorakda qarz oluvchi qarz oluvchini to'lay olmaydi, chunki ko'pchilik uchun operatsiya nuqtasi keyingi ikki yoki uch yil bo'ladi.
Qurollangan doirani qanday buzish kerak
L. Nikitin:Munozara paytida fitna uyushtirgan savol tug'ildi, umid qilamanki, banklar vakillari va qarz oluvchi kompaniyalar rahbarlari javob beradi. Aftidan, hozirda o'zlarini haqiqiy sektor sanitariya deb hisoblashadi. Siz bunday bahoga qo'shilasizmi?
A. Fahrutdinov:Garchi men ushbu biznesning nonushta bo'yicha bankni tasavvur qilsam ham, sizning tezisingiz munozarali deb aytaman. Biz iqtisodiy-sanitariya emasmiz, agar bizda inqiroz bor, chunki nizolar bo'lmagan kompaniyalarda ham inqiroz ham og'riyapti. Masalan, menda so'zma-so'z aytadigan mijozim bor: menda pul bor, lekin men ularni kavanozga qaytarmayman, chunki men sheriklar va kontragentlarni to'lamayman. Va nima qilishimiz kerak? O'z biznesini nazoratga olingmi? Ammo barcha banklar ham shunga o'xshash tajribaga ega emas, bu bizning profil biznesimiz emas. Biz ishbilarmon emasmiz, biz bankdoshmiz.
L. Nikitin:Mijozingiz haqida gapirganda, siz juda ko'p savol berdingiz qiziqarli mavzu Munozara uchun. Endi bankirlar nafaqat aktivning sifatini, balki egasi menejerining sifatini ham bilishlari kerak. Ammo bu erda siz juda ko'p savollar berishingiz mumkin. O'z bizneslarining uzoq muddatli mavjudligini qiziqtirgan taqdirda, ularning shaxsiy obro'sini qancha qadrlashadi? Joriy yilning uchinchi choragida kapitalning tashqarisidagi chiqish raqamlariga qarasangiz, g'alati tuyg'u bor. Kapital mamlakatni tark etadi - bu ishbilarmonlar ushbu "to'plar" bilan nima deyishni xohlashadi?
I. Komyagin:Mening fikrimcha, bu mutlaqning natijasidir, men aytaman - bozor ishtirokchilarining bir-birlariga dumaloq ishonchsizlik. Banklar kreditlash uchun etarli miqdorda likvidlik bor, biz garovni eskirgan holda, tabiiy kafolatlar amalga oshirilmaydi va banklar tadbirida ham qiziqmaydi. Qarz oluvchilar bizga ishonmaydilar va juda yuqori narxlardan shikoyat qilmaydilar, qayta qurish uchun noo'rin sharoitlar va boshqa shartlar mavjud, ammo siz o'zlarini ishlab chiqdingiz - biznes. Ammo, buni tushunish, boshqasini tushunish kerak: bunday sehrlangan doirani bir lahzada sindirish mumkin emas, bozorda normal ishbilarmonlik muhitini qayta tiklashda og'riqni davom ettirish kerak.
L. Nikitin: Bu orada vaziyat yil oxiriga kelib banklar Rossiya bankining regensialining regensialining regensialini bajara olmaydiganga o'xshaydi, ular o'zlarining litsenziyalariga javob berishga olib keladi va , ehtimol, oxirgi kuzda - omonatchilar va tizimning "qon ketishi" voqealarining takrorlanishi.
S. Lyagin: O'tgan yil yakunlarini tahlil qilib, ishonch bilan aylanish xavfsiz: Markaziy bank har qanday muhim banklardan litsenziyalarni bekor qilish zarurati tug'iladi. Regulyatorda bank tizimining barqarorligini aniq ko'rsatib, standartlarga rioya qilish talabi har qanday xarajatlarga rioya qilish talabi aniq ko'rsatilgan. Hech kimga sir emaski, bozorda, shu jumladan, shu jumladan, shu jumladan Jurlitz-ga kredit berish sohasida, shu jumladan, boshqaruv ularni qo'llab-quvvatlamasa, ularni tark etishga majbur bo'lar edi. Garchi SarjorgBank me'yorlarga ega bo'lsak-da, bilamiz: agar Xudo harom bo'lsa, bizda ham muammolarga duch kelmaymiz, chunki biz bilan bo'lgan jismoniy shaxslarning jalb qilingan mablag'lari 20 milliarddan oshmaymiz rubl rubl. Markaziy bank depozit bozorida barqarorlikni saqlashdan manfaatdor.
A. gataev:Shuni unutmangki, Rossiya bank tizimi iqtisodiy rivojlangan davlatlardagi o'xshash tizimlardan juda farq qiladi. Uning asosiy farqlaridan biri bu 1100 bank, beshta yirik moliyaviy va kredit tuzilmalari bozorning 50 foiz ulushini tanlaydi. Va "Top 100" ning ulushi mamlakat bank tizimining umumiy aktivlarining 85-90 foizini tashkil qiladi. Markaziy bankning "eng yaxshi 100" dan hech kim bunga yo'l qo'ymaydi. Banklar uchun litsenziyalarni ko'rib chiqish voiz omonatchilarini qayta bosmaslik kerak.
Umuman olganda, menimcha, Rossiyada bir nechta banklar guruhlari mavjudligini yodda tutish kerak. Davlat institutlari, xususiy banklar va "Qizlar" xorijiy moliya va kredit guruhlari - ularning barchasi turli masalalarga turli xil yondashuvlarga ega. Masalan, bu erda juda ko'p afzalliklar to'g'risida ko'p aytilishicha, Bankning qarz oluvchining poytaxtimizdagi poytaxtda bankning poytaxti. Bankimiz oldida bunday savol, ota-onalar "guruhi" bizni ofisni boshqarishning idrok qoidalarida tasviriy xavflarni qabul qilishni istamaslikdan, ehtimol bizni taqiqlaydi.
S. Lyagin:Men "qizlar" ning "yomon" qarzlari muammoni hal qilish uchun "qizlar" yaqinlashishi, Rossiya banklarining yondashuvidan juda farq qiladi. Ko'rib turganimizdek, kechiktirilgan "G'arbliklar" qarz muammosini e'lon qilish va uning qaytish ehtimoli juda past deb hisoblashadi. Ya'ni, ushbu qarzni 3 90 kunga qaytarish uchun barcha mumkin bo'lgan harakatlar - qarz miqdorining kamida 1-2% ni qaytarish kerak. Shunday ekan, bu mumkinligidan qat'i nazar, oldinga qarab, "yomon" qarzni yangi savob qarzdorligisiz oldinga boradi. Ammo ular bunday strategiyani olishlari mumkin, chunki agar kerak bo'lsa, ota-onalar guruhi ularni isbotlaydi. Bunday holda Rossiya banklari yanada murakkablashadi, shuning uchun ular boshqacha munosabatda bo'lishadi.
L. Nikitin:Ma'lum bo'lishicha, xorijiy banklar rus tilidan ko'proq banklardir. Ular "yomon" burch yomonligini tan oladilar, yo'qotish va davom etadilar. Rossiya banki ham xuddi shunday qilish o'rniga, qarzdorlik uzoq muddatli ravishda qarzini olib, o'zlari uchun qiyin vaziyatni kengaytirish va ehtimol Qarz oluvchining ishi uchun qiyin vaziyatni kengaytirish.
M. kondratenko:Men bunday baholash bilan va ma'qullashning o'zi bilan rozi emasman, biz Rossiya moliyaviy-kredit tuzilmalari bilan bog'liq muammolar bilan ishlashda butunlay turli xil printsiplarga amal qilamiz. Bizda turli aktsiyadorlar bor, bu juda ham shunday, ammo qarz oluvchilar bir xil. Shunga ko'ra, bizning yondoshuvimizda ko'p narsa ta'riflarga to'g'ri keladi.
Agar biz ishlarimiz qanday amalga oshirilayotgani haqida gaplashishimiz kerak bo'lsa, xorijiy banklar 90 kundan keyin muammoli qarzni to'xtatishni o'ylamasliklari kerak. Aksincha, hech narsa uchun vaqt yo'qotmasdan, biz rivojlanamiz har xil variantlar Har bir holatda Muammoni Qarz oluvchi bilan ishlash. Qarzsiz qarzlarni "ishdan bo'shatish" qilmaslik vazifangizni, aksiyadorlarning manfaatlarini to'liq bajaring va ob'ektiv qiyin vaziyatda ishlab chiqarilgan va yo'qotishlarni minimallashtirish, Qarzni tiklash bilan bog'liq choralarni aniq va zudlik bilan qarz oluvchini majburiy suhbatga kirmasa yoki amalga oshirilmasa. Qarzni hisoblash - bu alohida o'lchovdir. Banklar sog'ayish uchun barcha mumkin bo'lgan choralarni tugatgan mag'lubiyatni buzadi. Sizni ishontirib aytamanki, aktsiyadorlar va mijozlarning manfaati banklarning barcha muammolari barcha qarzlari bilan aniq ish olib boradi.
A. Omelchuk:Menimcha, bu holda Rossiya banklari va xorijiy "qizlarning yondashuvi ko'p jihatdan to'g'ri keladi. Har bir inson, agar biz korporativ kredit berish haqida gapiradigan bo'lsak, agar biz korporativ kredit bilan emas, balki fokus bo'yicha berilgan kredit haqida gapiradigan bo'lsak, kechiktirilgan kreditni o'chirish mumkinligini tushunadi. Agar bank vaziyatni o'rganib chiqsa, qarz oluvchi dialogni o'rta muddatli muddatda hal qilishini, unda nima uchun yo'qolishi haqida xabar beradi? Boshqa savol - bu bankning qarz oluvchisi etarli emasligini yoki kompaniya ishlari uzoq turg'unlik holatida ekanligini tushunsa. Keyin omonatlar va sudga murojaat qilish davom etishi mumkin.
Asosiysi rozi bo'lish
L. Nikitin:To'piqlarni olib qo'yish va banklarga qarzdorlarga qarshi da'volar bilan sudga murojaat qilish endi hayot normalari. Qarzdorning qarz beruvchi bo'lmasa, vaziyat kamroq keng tarqalgan. Bunday vaziyatda banklar asabiylashishni boshlaydi va o'zlarini tadbirlarni rivojlantirishning eng salbiy holatlarini jalb qilishlari aniq. Ehtimol, haqiqiy sektor vakillaridan kimdir qarzni qayta tashkil etishning bunday shartlari qanday holatda qanday holatda qanday holatda?
A. Skogorev:Ammo siz gaplashayotgan bu xatlar shunchaki imo-ishoradir yaxshi iroda. Bankning shartnomadan chiqish va qarz oluvchini "bosishni" boshlashiga nima to'sqinlik qiladi?
A. Omelchuk:Bunday imkoniyat bor va bizning fikrimizcha, har bir kreditor bilan muzokaralar olib borish, ammo barcha banklarni yig'ish, davra suhbati ortida kreditlar berildi. Biz bir marta bizning qarz oluvchilar tomonidan biz muammoli qarz bilan ishlash uchun ushbu imkoniyatni taklif etamiz. Va aytishim kerakki, bizning uchrashuvimiz yanada aniqroq, bir qator uchrashuvlar - biz juda samarali o'tdik. Qayta qurish uchun shartlar kelishib olindi va kredit klubining ko'plab ishtirokchilarining qo'rquvi topshirildi. Va shunga ko'ra, tezda yugurish istagi bor edi, qarz oluvchini ushlang va silkitadi.
I. Komyagin: XTRD-dan hamkasbni qo'llab-quvvatlash: Darhaqiqat, bu qo'rquvni iloji boricha tezroq zararsizlantirish juda muhimdir. Chunki u tufayli ba'zan to'liq va barcha vaziyatlar uchun mutlaqo keraksiz va salbiy. Ammo bu muhim va ikkinchisi - kreditor klubi shartnomani tezda ishlab chiqadi. Va bu aynan shu muammolar: har bir kishi odatda simlarni kutmoqda, tezda qaror qabul qiladi, ammo xorijiy "qizlar" ba'zida sekinlashadi ". Ehtimol, onalar tuzilishidan "yaxshi" bo'lishlari kerak.
A. Skogorev:Xo'sh, uzoq kechikish deyarli qiyin.
I. Komyagin:Va kechikishning uzoq vaqt davom etishi shart emas. Qayta qurish bo'yicha muzokaralar jarayoni har doim jadal ravishda o'tadi, banklardan kimdir asablarga bardosh bera olmaydi. Va keyin muammolar kreditorlar klubining barcha a'zolaridan kelib chiqadi.
N.Jxurinina:Bu haqiqat. Men bankimiz tajribasi bilan o'rtoqlashaman: Biz seminarda ikki hamkasbimiz bilan hali ham bitta qarz oluvchining qarzini qayta qurish masalasini hal qilish masalasini hal qildik. Ular uzoq vaqt davomida qaror qilishdi, yarim yil yig'ildi, mumkin bo'lgan variantlarni ko'rib chiqadi. Va shu bilan birga ishlaydigan yo'qotishlar va "jur'at emak" ni ko'proq va ko'proqlashtirishni davom ettirdilar. Natijada, biz uni "uchtadan" dafn qildik va bu sharmandalik, barchamizga qarzdorning bankrotligi to'g'risida kelishib olgan bo'lsak, barchamizga ozgina meros olishimiz kerak. Faqat plyus - bu uchta muzokaralar olib boruvchi banklar do'stlar orttirdi. Siz deb aytishingiz mumkin - qarzdorning qabridan yuqori.
Agar jiddiy bo'lsangiz, albatta, biz bunday muzokaralarda biz har doim ishtirok etishga harakat qilamiz. Va men yashirmayman, "noqulay qarz beruvchi" bo'lishga intilmayman, bu qarz boshqa banklarni sotib oladi. Agar siz qaytarib berishni kutishda "qoldirsangiz", agar siz qarzga tegishli bo'lsangiz, qarzingiz sizga tegishli bo'lsa, siz birdan to'xtaganingizdan ko'ra jiddiy yo'qotishlarni oldini olishingiz mumkin.
A. Omelchuk:Bank nisbatan oz miqdordagi qarzga tegishli bo'lsa, juda yaxshi qo'llaniladi. Afsuski, bu har doim ham sodir bo'lmaydi.
Endi "Skunk" ning xatti-harakati juda keng tarqalgan bo'lib, eng kichik qarz beruvchi shartnoma imzolashdan bosh tortsa, sud tomonidan Qarz oluvchiga tahdid solmoqda va hatto uni sudga bermoqda. Shunday qilib, u boshqa kreditorlarga shantaj qilishga harakat qilmoqda, uning iqtisodiy jihatdan noqulay sharoitlarda qarzini qaytarib berishni istisno qilishga intiladi. Bizning pozitsiyamiz bu erda aniqdir: biz bunday qarzlarni sotib olmaymiz. Biz bilganimizdek, ko'plab banklar, shu jumladan Sberbank bir xil holatga moslashadi.
A. Fahrutdinov:Bizning tajribamizda "kkagichi" ning xatti-harakati hali ko'p banklar uchun mutlaqo ahamiyatsizdir. Va biz qayta qurish bo'yicha imzolangan shartnomalarni rad etishning maqsadlarini bilmaymiz. Va shu ma'noda, banklar real sektor korxonalari tomonidan xafa emas, ular o'z so'zlarini saqlab qolishadi. Aytgancha, bizning bank tizimimizning ma'lum bir etukligi ko'rsatkichi.
Qisqa kreditlar va "qattiq" to'plangan
A. Kolobov:Ehtimol, banklar g'ururlanadigan narsalarga ega, ammo, menimcha, nima haqida o'ylash kerak. Masalan, nima uchun uzoq muddatli kreditlar yo'qligi haqidagi savoldan yuqori. G'arbda yirik kompaniyalarHosildorlik bo'yicha loyihalar 19% 70 yillik kreditlar beradi! Inqirozni rivojlantirishga majburlashimiz kerak bo'lgan odamlar bo'lishimiz kerak, bu esa ushbu davr oxiri tugashidan ko'p o'tmay, fikrlar bilan o'zlarini fikrlashlari kerak edi yoki ular qarz oladilar bank sektorining boshqa vakilidan. Aytgancha, inqirozdan oldin, moliyaviy va kredit tuzilmalari o'zlari kredit xizmatlarini kompaniyalarga faol ravishda taklif qilishgan, ehtimol hech kimga sir emas. Ammo bular ham "qisqa" kreditlar edi. Chunki bizda "uzoq", afsuski, asosda emas.
A. gataev:Menimcha, bu banklarga emas, balki mamlakatning iqtisodiy vakolatxonalariga. Agar biz Rossiya haqida gapiradigan bo'lsak, unda siz "uzoq" uzoq "Rossiya rublida qarz berishingiz kerak va bozorda" uzoq "rubl likvidligi olinmaydi. Banklar "hech narsadan" yaratish uchun emas. Shuning uchun, G'arbga qaraganda qisqaroq kreditlash davri bo'lishimiz ajablanarli emas.
L. Nikitin:Ajablanib, ehtimol bu bunga loyiq emas, lekin u xafa bo'ladi. Aleksandr Kolobov bu erda real sektorning qiziqarli segmentini taqdim etadi: "Shokolad" qiyin tarmog'ini olib boradi. Bu juda istiqbolli biznes, juda tez rivojlanmoqda va foydali. Ammo u boshqalar singari rossiya korxonalari, faqat "qisqa" deb hisoblash mumkin bo'lgan kreditlarni jalb qilish bilan bog'liq muammolarga duch keling qarzga olingan mablag'lar. Yaqinda bizga kelgan Starbucks, ta'rif bo'yicha "uzoq" kreditlar bo'yicha o'z biznesini rivojlantiradi. Ma'lum bo'lishicha, biz bozorning bu segmentimiz - va nafaqat bu - biz OTKuk uchun chet elliklarni qidirmoqdamiz.
A. Pasternak: Afsuski, bu hammasi shu va bundan tashqari, bizning kompaniyalarimiz chet el bankiga qaraganda "vatandosh" ga qaraganda xorijiy bank bilan kreditlash haqida kelishish osonroq moliyaviy sektor. Rus bankiri bilan odatiy suhbatim shunga o'xshaydi: sizda chiroyli moliyaviy ko'rsatkichlarBiz sizni harom qilurmiz va ahdingiz nima? Ishda gollar? Yo'q, biz sizni qarz bermaymiz, bizda "qattiq" to'plangan. Janoblar, lekin ularni qanday olishim mumkin? Biz poyabzal do'konlari tarmog'imiz va bizda balansda ko'chmas mulk yo'q. Bugun men Amerika bankiri bilan uchrashganim kabi, u menga kredit berishga rozi bo'ldi. Va ta'minot sifatida etiklarning mavjudligi va uning botinkalari qandaydir tarzda xijolat tortmadi.
Muammo nimada? O'ylaymanki, Rossiya banklari "yog'" inqirozdan oldingi yillar davomida G'arbda arzon mablag'larni jalb qilganlarida modelga o'rganib qolgan va bu erda qarz oluvchilar uchun yoqib yuborishgan. Bu ajoyib edi. Ammo bu muborak davr tugagach, ko'pchilik moliyaviy va kredit tuzilmalari tugaydi: yangi sharoitda nima qilish kerak? Aftidan, ularning rahbarlari hech qachon iqtisodiyotdagi darsliklarni o'qimaganga, bu biznes har doim foyda keltirishi mumkin emasligini aytadi. Vaqti-vaqti bilan yo'qotishlarni olib boradi. Ba'zi bir sabablarga ko'ra faqat Rossiya banklari buni tan olishni xohlamaydilar - ehtimol bankirlar, bu ishbilarmonlar o'zlarini ishbilarmonlar deb hisoblamaydilar.
I. Kinyagin: Men seminarda hamkasblar uchun kelmoqchiman. Tajriba va tadqiqotlar shuni ko'rsatadiki, katta vaqt davomida - 20-25 yil - bank biznesining rentabelligi nolga intilmoqda. Shunday qilib, biz shunchaki vaqtning kichik qismida yuqori rentabellik mumkinligini bilamiz.
A. Omelchuk:O'z navbatida, men kredit xatarlarini tahlil qilishda, Qarz oluvchining biznesining birlamchi emas, - deb ta'kidlamoqchiman. O'z navbatdagi tovarlarning kaliti to'liq ta'minot sifatida qabul qilinmasligi kerak. Shu bilan birga, agar qarz oluvchining ishi barqaror bo'lsa va hisoblangan kreditlar to'lash bo'lsa, unda bank uchun qarz berish, qattiq yordamning etishmasligiga qaramay, kredit berish uchun etarli asosdir.
A. Morev:Shunga qaramay, haqiqat haqiqatdir: xorijiy banklar muomalada bo'lgan tovarlar bo'yicha kreditlar va ushbu kreditlarning narxi Rossiya banklari tomonidan berilgan shunga o'xshash kreditlarning narxidan ikki baravar past.
E. USoltseva:Biz yaxshimiz, garchi biz "biznesga kirsak ham, kreditlar jalb qilish bilan bog'liq muammolar yuzaga keladi. Va bu muammolar banklarning talablari tufayli yuzaga keladi. Garov garovi sifatida ko'chmas mulkni talab qiladi, bizda shunchaki inqiroz oldida faol sotib oldik va inqiroz boshlanganida, u foyda olish uchun borgan. Ammo biz uni katta chegirmalarga berishimiz kerak, garchi bozorda ko'chmas mulk narxlari o'zgarmadi.
A. Fahrutdinov:Sizning fikrimcha, chegirmalar bozorning ahvoli aniq tushuntiriladi. Banklar ushbu ko'chmas mulkni tortib olishga olib keladigan xarajatlarni ko'rib chiqing - va bu tadbirlarni ishlab chiqishning haqiqiy versiyasidan ko'proq. Bu erda sizda chegirma bor!
Banklar printsipial jihatdan kelib chiqqanligi, real sektorning qarz oluvchilarga ham ko'proq pikilz bilan yaqinlashmoqda. Menimcha, menimcha, indikatsion misol: inqirozlarimizning bosh direktori: yangi kvartirani sotib oldi, mashinani va boshqalarni sotib oldi U o'z mablag'ini, masalan, "Jiguli" dagi "Bentley" ni o'zgartirishni xohlamagan. Javob ajoyib edi va shu bilan birga Rossiyaga juda xos bo'lgan: men bu pulni topdim! Ya'ni, kompaniya kreditni jalb qilganda, aytaylik, eng yaxshi menejerlar ushbu pulni biznesni rivojlantirishda va agar u muvaffaqiyatli bo'lsa, mukofotni mukofot sifatida sarflaydilar. Biz barchamiz qarama-qarshimiz: kompaniya rahbarlari avval kreditni yaratish bo'yicha, keyin biznesni rivojlantirishga sarmoya kiritish.
Xo'sh, biz nimani xohlaymiz? Men qarz oluvchilar shaxsiy kafolat berishlarini istayman. Hech bo'lmaganda, hayot daqiqalarida bunday rahbarning ko'zlarini ko'rib chiqish qiyin bo'lishi va undan "tortib olishga yordam bermoqchi bo'lsa, undan so'radi.
L. Nikitin:Suhbatimiz natijalariga ko'ra men inqirozni sevish uchun yana bir sababni topdim - bu mavzuni sentyabr sonining sentyabr sonida ko'tarilgan. Unga rahmat, biz ham real sektorning vakillarimiz va bank tizimi - kreditni ta'minlashning asosiy sharti bu qarz oluvchi sifatidir, ammo unga tegishli bo'lgan aktivlarning sifati emas. Chunki banklar kompaniyasidan aktivlarni olish uchun siz bankning aktivlarini olish uchun sizga kerak emas, ammo uni qaytargan kishiga kredit berish maqsadga muvofiqdir. Bu, ehtimol, Rossiya bank tizimi bo'lgan inqirozning eng muhim saboqlaridan biridir, umid qilamanki, uni yanada rivojlantirish uchun hisobga olinadi.
aytmoqchi ...
Bank mablag'larni qaytarishdan manfaatdor va bir yoki boshqa AKga ega emas
Muallif qarori
Aleksandr Lednev
transversuvDervis O`zbekiston Iqtisodiyot va moliya uchun bosh direktorning o'rinbosari
Agar bir nechta qoidalarga qat'iy nazar bo'lsa, kompaniyaning asosiy kapital etishmasligi bilan bog'liq muammolar mavjud emas:
- uzoq muddatli aktivlar uzoq muddatli majburiyatlar bilan moliyalashtiriladi;
- moliyalashtirish manbalari hozirgi aktivlar ta'minlash uchun etarli bo'lishi kerak uzluksiz ish sifatli foydalanish uchun mo'ljallangan kompaniyalar;
- joriy likvidlik koeffitsienti har doim kamida 1.
Obulyardagi, birinchi navbatda kreditorlar, debetorlar va aktsiyalarda mumkin bo'lgan o'zgarishlarni diqqat bilan rejalashtirish kerak. Agar ushbu qoidaga rioya qilmasa, unda ijobiy rentabellik mavjud bo'lsa, kompaniya etkazib beruvchilar uchun kechiktirilgan majburiyatlarga ega bo'ladi, bu esa tijorat kreditlash shartlarining yomonlashishiga olib kelishi mumkin.
Ushbu talablarning soddaligiga qaramay, kompaniyaning aylanma mablag'larini, shuningdek ish kapitalini moliyalashtirish uchun zarur bo'lgan mablag'lardagi ehtiyojlarni aniqlash oson emas, bu oson emas. Trans-Woodserervice OAJda ushbu vazifalarni hal qilish, shuningdek, biznesning moliyaviy barqarorligini boshqarish uchun model ishlab chiqilgan. Bu har qanday korxonaning moliya direktori uchun moliyaviy va operatsion tsikllar davomiyligi kabi muhim ahamiyatga ega. Keling, ular haqida to'xtalaylik.
Kompaniyaning operatsion va moliyaviy tsikllari
Har qanday moliyachi nuqtai nazaridan, operatsion tsikl - bu hozirgi aktivlarning to'liq miqdorini to'liq aylantirish vaqti. Agar oson bo'lsa, bu tayyor mahsulotni sotish uchun Kompyuterlar omborida xom ashyo va materiallar olingan paytdan boshlab sodir bo'lgan kunlar soni. Boshqasi, moliyaviy tsiklning davomiyligi (jo'natilgan mahsulotlar uchun mablag'larni qabul qilishdan oldin xom ashyo va materiallar to'langan kundan boshlab vaqt).
Agar siz quyidagi formulalar (dekodlash tsiklini hisoblashda ishlatiladigan manbalar va operat tsiklini hisoblashda ishlatiladigan manbalar manbalari va o'rta jadvalda qo'llaniladigan oraliq ko'rsatkichlar jadvalini hisoblang. 6.5 127 betda).
pOC \u003d ostida + pompa + ponz + Ponz + Subz.
Moliyaviy tsiklning davomiyligini hisoblash formulasi shunday: pfc \u003d kompyuter - px - ppc.
Moliyaviy tsiklning davomiyligini bilish, ishlab chiqarish va sotishni moliyalashtirish uchun zarur bo'lgan korxonaning haqiqiy ehtiyojini aniqlash juda oson. Umumiy ehtiyoj qoplama o'rtacha kunlik xarajatlar (munosabat) bo'yicha operatsion tsikl mahsuloti sifatida ishlab chiqarish qiymati (Ps) davrda (t)) taqvim kunlari soniga. Aylanma kapitalni moliyalashtirish manbai o'z-o'zidan ham, ham bo'lishi mumkin qarzga olingan kapital. Keyinchalik, siz kompaniyaning moliyaviy barqarorligining modeliga o'tishingiz mumkin.
Moliyaviy chidamli boshqaruv modeli
Modelni yaratish uchun talab qilinadigan barcha narsalar - bu daromad va xarajatlar byudjetidan (BDR), shuningdek, ba'zi taxmin qilingan balans buyumlari. Majburiy talab - byudjetlarda oylik taqsimlash. Budjetlarning ijrosi qanchalik tez-tez amalga oshiriladi va natijada korxonaning moliyaviy barqarorligini nazorat qilish yaxshiroqdir. Shuningdek, aylanma ko'rsatkichlarini hisoblash va moliyaviy va operatsion tsikllarning davomiyligini aniqlang.
Barcha kerakli ma'lumotlar olingan bo'lsa, siz biznesning moliyaviy barqarorligi modeli ko'rsatkichlarini hisoblashingiz mumkin.
Moliya direktori uchun bunday ko'rsatkichlar unda muhim bo'ladi:
- aylanma mablag'larni to'ldirishga jalb qilingan qisqa muddatli kreditlar zarurligi;
- joriy likvidlik koeffitsientining rejalashtirilgan qiymati.
davriy kapital uchun mablag '(hisoblash bo'yicha hisoblab chiqilgan hisobda) va uning asosiy kapitali.
Joriy likvlik koeffitsientining rejalashtirilgan qiymatini hisoblash (CTL) quyidagi formulaga muvofiq amalga oshirilishi mumkin:
Rejalashtirilgan CTL \u003d Operatsion tsiklning x onlayn iste'moli: qisqa muddatli majburiyatlar.
Taklif etilayotgan model sizga operatsion va moliyaviy tsikldagi o'zgarishlar joriy likvidlik koeffitsientining qiymatiga qanday ta'sir qiladi. Masalan, birinchi chorakda kompaniya joriy likvidlik koeffitsientining etarli darajada yuqori qiymatiga ega -1.9. Birinchi chorakdan keyin vaziyat keskin
6.5-jadval. Moliyaviy va operatsion tsikllarning birligining uzunligini hisoblash to'g'risidagi ma'lumotlar
| Ko'rsatkich | Yetishtirish | Ma'lumot manbai / hisoblash formulasi |
| Boshlang'ich ma'lumotlar |
||
| T. | Ma'lumotlar (oy, chorak, yil) kuniga ma'lumot berilgan kalendar kunlardagi davr. | Taqvim |
| Ichida | QQS, ish sulhdan tashqari davr uchun daromad. | Daromad va xarajatlar byudjeti [§§] |
| PS. | Jo'natilgan mahsulotlarning to'liq narxi, ishqa. | Daromad va xarajatlar byudjeti |
| m. | Moddiy xarajatlar jo'natilgan mahsulotlar, ishqa. | Daromad va xarajatlar byudjeti |
| d. | Naqd pul qoldig'i, ishqa. | Prognoz balansi |
| M3. | Xom ashyo va materiallar zaxiralari qoldiqlari, ishqa. | Prognoz balansi |
| nz | Qurilishi tugallanmagan ishlab chiqarishning qoldiqlari, ishqa. | Prognoz balansi |
| gp | Tayyor mahsulot qoldiqlari, ishqa. | Prognoz balansi |
| dz | Debitorlik qarzi, ishqa. | Prognoz balansi |
| Kz. | Xom ashyo va materiallar uchun to'lanadigan hisoblar, ishqa. | Prognoz balansi |
| pit | Boshqa hisoblar qarzi, ishqa. | Prognoz balansi |
Oraliq hisoblash ko'rsatkichlari
6.6-jadval. Biznes moliyaviy barqarorlik modeli
| № | Ko'rsatkichlar | |
||
| 31.01.11 | 28.02.11 | 31.03.11 | ||
| Agnatish, DN. |
||||
| 1 | Devitsa | 31 | 28 | 31 |
| 2 | Pul mablag'lari | 1 | 1 | 1 |
| 3 | Berilgan yutuqlar | 0 | 0 | 0 |
| 4 | Xom ashyo zaxiralari | 31 | 28 | 31 |
| 5 | Qurilishi tugallanmagan ishlab chiqarish | 2 | 2 | 2 |
| 6 | Tayyor mahsulot zaxiralari | 3 | 3 | 3 |
| 7 | Olingan yutuqlar | 0 | 0 | 0 |
| 8 | Kreditorlar xom ashyo va materiallar etkazib berish uchun kreditorlar | 31 | 28 | 31 |
| 9 | Boshqa kreditorlar | 4 | 4 | 4 |
| 10 | Operatsion tsikl | 68 | 61 | 68 |
| 11 | Moliyaviy tsikl | 32 | 29 | 32 |
| Qisqa muddatli kreditlarga ehtiyojni hisoblash |
||||
| 12 | Mablag'larni ko'p kunlik sarflash, ming rubl. | 7 | 8 | 7 |
| 13 | Mablag' kapitaliga umumiy ehtiyoj, ming rubl. | 468 | 468 | 468 |
| 14 | Qisqa muddatli majburiyatlar, ming rubl. | 248 | 248 | 248 |
| 15 | Aylanma kapital uchun talab, ming rubl. | 223 | 223 | 223 |
| 16 | Egalik kapitali, jami, ming rubl. | 228 | 228 | 228 |
| 17 | Qisqa muddatli kreditlar, ming rubl kerak. | Haqida | 0 | 0 |
| 18 | Rejalashtirilgan joriy likvidlik, birliklar. | 1,9 | 1,9 | 1,9 |
nibles. Kompaniya etkazib beruvchilar bilan ishlash shartlarini qayta ko'rib chiqdi - ulardan to'lovni kechiktirdi. Natijada, joriy likvidlik 1. Bu shuni anglatadiki, korxona deyarli o'z aylanma mablag'larisiz amalga oshirilishi mumkinligini anglatadi (6.6-jadvalga qarang).
Ammo avgust va sentyabrda, kompaniya xom ashyo zaxiralarini ko'targanda, likvidlik o'sishi kuzatilmadi. Aksincha, koeffitsientning qiymati 1,9 dan 1,5 gacha kamayadi. Buning sababi shundaki, qo'shimcha xom ashyo zaxiralarini sotib olish qisqa muddatli qarzi bilan moliyalashtirilishi rejalashtirilganligi bilan izohlanadi.
Xulosa qilib aytganda, operatsion va moliyaviy tsikllarning mohiyatini tushunish o'zlarining aylanma mablag'lari ehtiyojini hisoblash uchun barcha zarur ma'lumotlarni taqdim etadi. Ammo buning uchun moliya direktori biznes jarayonlarining qanday yaratilganligini tushunish, biznesning mohiyatini tushunishi kerak.
Hisob-kitoblar qabul qilingan sana
| 04/10/11 31.0 11. | 30.06.11 | 31.07.11 | 31.08.11 | 30.09.11 | 31.10.11 | 30.11.11 | 31.12.11 | |
| |
||||||||
| 30 31 | 30 | 31 | 31 | 30 | 31 | 30 | 31 | |
| 1 1 | 1 | 1 | 6 | 1 | 1 | 1 | 1 | |
| 0 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | |
| 30 31 | 30 | 31 | 62 | 60 | 31 | 30 | 31 | |
| 2 2 | 2 | 2 | 2 | 2 | 2 | 2 | 2 | |
| 3 3 | 3 | 3 | 3 | 3 | 3 | 3 | 3 | |
| 0 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | |
| 60 62 | 30 | 31 | 62 | 30 | 0 | 30 | 31 | |
| 4 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | 4 | |
| 65 68 | 65 | 68 | 103 | 95 | 67 | 65 | 68 | |
| 1 1 | 31 | 32 | 37 | 61 | 63 | 31 | 32 | |
| 7 | 7 | 7 | 7 | 7 | 7 | 7 | 7 | 7 | |
| 468 | 468 | 468 | 468 | 715 | 691 | 473 | 468 | 468 | |
| 460 | 460 | 248 | 248 | 461 | 248 | 36 | 248 | 248 | |
| 8 | 8 | 223 | 223 | 255 | 444 | 442 | 223 | 223 | |
| 16 | 16 | 228 | 228 | 228 | 228 | 228 | 228 | 228 | |
| 0 | 0 | 0 | 0 | 27 | 216 | 214 | 0 | 0 | |
| 1,0 | 1,0 | 1,9 | 1,9 | 1,5 | 1,5 | 1,9 | 1,9 | 1,9 |
korxonalar, ular optimal va ulardan keyin optimallashtirish zaxiralaridir.
Va bundan keyin. Hisoblashda, yil davomida hozirgi aktivlarning qiymati o'zgarishi mumkinligini hisobga olish kerak, shuning uchun oylik rejalashtirilgan va dolzarb taqqoslashda model parametrlari o'zgarishi, har oyda taqqoslashning doimiy monitoringi o'tkazilishi kerak. Ko'rsatkichlar. Maqolada taklif qilingan tizim ushbu maqsadlar uchun yaxshiroq mos keladi. Nafaqat moliyaviy va operatsion tsikllar muddatlarining ahamiyati va muhimligini tushunish uchun ularning biznesning moliyaviy barqarorligiga ta'siri, javobgarlikni tayinlash uchun operatsion tsiklning har bir elementi uchun bunga arziydi. Agar siz mavjud bonuslar tizimini va mukofotlarni tegishli ko'rsatkichlar bilan bog'lasangiz, buni amalga oshirish mumkin.
21.01.2016
NPF kompaniyasining moliyaviy direktori " Farovonlik"Va ma'ruzachi shanba CFO-Rossiya.RU .Ru. moliyaviy direktorning kompaniyasining kompaniyasining ta'sir doirasini kengaytirish va ular bilan samarali hamkorlik o'rnatish to'g'risida bosh ijrochi direktor Va uning jamoasi. CEO va CFOning samarali o'zaro ta'siri uchun asosiy qoidalar nimada? Bosh direktor va CFOning o'zaro ta'siri kompaniyaning moliyaviy va taktik rejalariga moliya direktorining psixikizatsiyasiga zarar etkazmasdan erishish. Bir nechta asosiy sharoitlarni bajarishda bunday o'zaro ta'sir qilish mumkin: Yuqori samarali guruhni shakllantirishda CFO roli qanday? Moliya direktori uchun "to'g'ri" jamoaning shakllanishi uning yarim muvaffaqiyatli kasbiy faoliyat. Bu moliya direktorining yanada o'sishi va ta'sir doirasini kengaytirish imkoniyatini aniqlaydigan bunday jamoaning ishining sifati. Jamoa a'zolarining yuqori darajadagi ishonch darajasi va etarli darajada professional darajasi, CFOga nisbatan kamroq jarayonlarga va rivojlanish va yangi faoliyat turlariga yordam beradi. Moliyaviy direktor jamoasining a'zolarini tanlaganda, hech bo'lmaganda deputat va to'g'ridan-to'g'ri bo'ysunish rahbarlari yuqorida ko'rsatilgan CFOning samarali o'zaro ta'siri qoidalariga muvofiq ravishda amal qilishlari kerak. Boshqalar, mening fikrimcha juda muhim, jamoani shakllantirishda oddiy insonning hamdardligi. Moliyaviy direktor o'z xodimlari va aksincha kerak. Samarali moliyaviy direktorning qaysi faoliyat vositalaridan foydalanadi? Ular unga ishda aynan qanday yordam berishadi? Har bir moliyaviy direktori o'zining kasbiy faoliyati davomida uning ishini tashkil qilish uchun shaxsiy vositalarning butun ro'yxatini ishlab chiqdi: qog'ozli maishtalarni planshetlarga va turli xil gadjetlarga qaraganda. Qanday bo'lmasin, samarali moliya direktori ajratish va qimmatli ma'lumotlarni yozma ma'lumotlarni yozib olish imkoniyatiga ega bo'lishi kerak. Bu yuqori boshqaruv va qo'l ostidagilar uchun topshiriqlarning ko'rsatmalariga to'liq qo'llaniladi. Ushbu ma'lumot har doim bo'lish uchun siz bulutda ma'lumotni saqlash va statsionar kompyuterda tahrirlash qobiliyati bilan planshetlar uchun ishlab chiqilgan tashkilotchi dasturlaridan foydalanishingiz mumkin. Mavjud saqlash va ma'lumotlarning kirish imkoniyatlarini hisobga olgan holda, men boshqaruv so'rovlarini qondirish, kerakli ma'lumotlarni o'z vaqtida topishingiz va taqdim etishingiz mumkin. NPFning "farovonligi" tajribasi haqida ko'proq ma'lumot oling va o'zingizning savollaringizni so'rang 2017 yil 13-15 sentyabr kunlari o'tkaziladi. Exaro Irina